.

Оцінка фінансового стану ВАТ "Шляховик" (курсова)

Язык: украинский
Формат: курсова
Тип документа: Word Doc
1 18948
Скачать документ

Курсова робота

Оцінка фінансового стану ВАТ „Шляховик”

ЗМІСТ

ВСТУП 3

1. ТЕОРЕТИЧНІ ЗАСАДИ ОЦІНКИ ФІНАНСОВОГО СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА 5

1.1. Сутність, мета та значення оцінки фінансового стану підприємства 5

1.2. Послідовність оцінки фінансового стану підприємства 8

1.3. Методичні підходи до оцінки фінансового 11

стану підприємства 11

2. ОЦІНКА ФІНАНСОВОГО СТАНУ ВАТ “ШЛЯХОВИК” 15

2.1 Аналіз структури балансу підприємства 15

2.2. Аналіз основних коефіцієнтів фінансового стану підприємства 17

2.3. Узагальнююча оцінка фінансового стану підприємства 25

3. ШЛЯХИ ЗМІЦНЕННЯ ФІНАНСОВОГО СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА 26

ВИСНОВКИ 32

СПИСОК ВИКОРИСТАНОЇ ЛІТЕРАТУРИ 34

ДОДАТКИ 36

ВСТУП

Для розв’язання сучасних проблем стабілізації національної економіки та
підвищення регулюючої функції державного бюджету в забезпеченні
соціального розвитку нашого суспільства треба здійснити низку
організаційних заходів у плані оцінки фінансового стану суб’єктів
господарювання. Тільки на основі позитивних зрушень індивідуального
відтворення можливе безперебійне своєчасне наповнення бюджету і
посилення регулюючого впливу держави на визначальні процеси суспільного
життя, збільшення платоспроможного попиту населення та піднесення його
життєвого рівня.

Отже, основним завданням поточного періоду є забезпечення стійкого
розвитку підприємств.

Незаперечне те, що висока рентабельність підприємств позитивно впливає
на розв’язання державних фінансових проблем, зокрема на зміцнення
бюджету всіх рівнів, про що свідчать сучасні тенденції розвитку
національної економіки.

Тільки за умови самоокупності суб’єктів господарювання економічна
система може генерувати чинники позитивних кількісних і якісних змін у
майбутньому періоді — періоді процесу розвитку, переходу до
досконалішого фінансового стану, який має більш значний потенціал.

Вищезазначене підкреслює актуальність теми роботи: „Оцінка фінансового
стану ВАТ “Шляховик”.

Завданням роботи є оцінка показників фінансового стану підприємства та
формування шляхів її покращення.

Метою дослідження є розкриття сутності оцінки фінансового стану
підприємства, аналіз факторів, що впливають на фінансовий стан
підприємства, шляхів зміцнення фінансового стану.

Об’єктом дослідження є дані фінансової звітності ВАТ „Шляховик”.

Предметом дослідження роботи є сукупність теоретичних і практичних
проблем, пов’язаних з діагностикою фінансового стану підприємства та
ефективністю його господарської діяльності.

Відповідно до мети були поставлені наступні завдання.

1. Висвітлити теоретичні засади оцінки фінансового стану підприємства.

2. Провести діагностику фінансового стану ВАТ “ Шляховик” за період 2001
– 2003 рр.

3. Визначити шляхи зміцнення фінансового стану підприємства.

Відповідно до завдань роботи побудована її структура, яка складається зі
вступу, трьох розділів, висновків, списку використаної літератури,
додатків.

Робота містить 53 сторінки тексту, 6 рисунків, 5 таблиць, 18 джерел
використаної літератури, 8 додатків. Інформаційною основою дослідження є
дані фінансової звітності ВАТ „Шляховик“”, різноманітні навчальні
посібники, підручники, монографії економістів, періодичні видання.

1. ТЕОРЕТИЧНІ ЗАСАДИ ОЦІНКИ ФІНАНСОВОГО СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА

1.1. Сутність, мета та значення оцінки фінансового стану підприємства

За умов переходу економіки України до ринкових відносин, суттєвого
розширення прав підприємств у галузі фінансово-економічної діяльності
значно зростає роль своєчасної та якісної оцінки фінансового стану
підприємств, оцінки їхньої ліквідності, платоспроможності і фінансової
стійкості та пошуку шляхів підвищення і зміцнення фінансової
стабільності.

Особливого значення набуває своєчасна та об’єктивна оцінка фінансового
стану підприємств за виникнення різноманітних форм власності, оскільки
жодний власник не повинен нехтувати потенційними можливостями збільшення
прибутку (доходу) фірми, які можна виявити тільки на підставі
своєчасного й об’єктивного аналізу фінансового стану підприємств.

Систематичний аналіз фінансового стану підприємства, його
платоспроможності, ліквідності та фінансової стійкості необхідний ще й
тому, що дохідність будь-якого підприємства, розмір його прибутку багато
в чому залежать від його платоспроможності.

Фінансовий стан підприємства – це комплексне поняття, яке є результатом
взаємодії всіх елементів системи фінансових відносин підприємства,
визначається сукупністю виробничо-господарських факторів і
характеризується системою показників, що відображають наявність,
розміщення і використання фінансових ресурсів [10, c. 59].

Фінансовий стан підприємства залежить від результатів його виробничої,
комерційної та фінансово-господарської діяльності. Тому на нього
впливають усі ці види діяльності підприємства. Передовсім на фінансовому
стані підприємства позитивно позначаються безперебійний випуск і
реалізація високоякісної продукції.

Як правило, що вищі показники обсягу виробництва і реалізації продукції,
робіт, послуг і нижча їх собівартість, то вища прибутковість
підприємства, що позитивно впливає на його фінансовий стан.

Отже, фінансовий стан – це одна з найважливіших характеристик діяльності
кожного підприємства.

Метою оцінки фінансового стану підприємства є пошук резервів підвищення
рентабельності виробництва і зміцнення комерційного розрахунку як основи
стабільної роботи підприємства і виконання ним зобов’язань перед
бюджетом, банком та іншими установами.

Аналіз фінансового стану підприємства є необхідним етапом для розробки
планів і прогнозів фінансового оздоровлення підприємств.Кредитори та
інвестори аналізують фінансовий стан підприємств, щоб мінімізувати свої
ризики за позиками та внесками, а також для необхідного диференціювання
відсоткових ставок.

У результаті фінансового аналізу менеджер одержує певну кількість
основних, найбільш інформативних параметрів, які дають об’єктивну та
точну картину фінансового стану підприємства.

При цьому в ході аналізу менеджер може ставити перед собою різні цілі:
аналіз поточного фінансового стану або оцінку фінансової перспективи
підприємства.

Цей аналіз здійснюється аналітиками підприємства і ґрунтується на
широкій інформаційній базі, включаючи й оперативні дані.Традиційна
практика аналізу фінансового стану підприємства опрацювала певні прийоми
й методи його здійснення.

Можна назвати шість основних прийомів аналізу:

1) горизонтальний (часовий) аналіз – порівняння кожної позиції звітності
з попереднім періодом;

2) вертикальний (структурний) аналіз – визначення структури фінансових
показників з оцінкою впливу різних факторів на кінцевий результат;

3) трендовий аналіз – порівняння кожної позиції звітності з рядом
попередніх періодів та визначення тренду, тобто основної тенденції
динаміки показників, очищеної від впливу індивідуальних особливостей
окремих періодів (за допомогою тренду здійснюється екстраполяція
найважливіших фінансових показників на перспективний період, тобто
перспективний прогнозний аналіз фінансового стану);

4) аналіз відносних показників (коефіцієнтів) – розрахунок відношень між
окремими позиціями звіту або позиціями різних форм звітності, визначення
взаємозв’язків показників;

5) порівняльний аналіз – внутрішньогосподарський аналіз зведених
показників звітності за окремими показниками самого підприємства та його
дочірніх підприємств (філій), а також міжгосподарський аналіз показників
даної фірми порівняно з показниками конкурентів або із
середньогалузевими та середніми показниками.

6) факторний аналіз – визначення впливу окремих факторів (причин) на
результативний показник детермінованих (розділених у часі) або
стохастичних (що не мають певного порядку) прийомів дослідження. При
цьому факторний аналіз може бути як прямим (власне аналіз), коли
результативний показник розділяють на окремі складові, так і зворотним
(синтез), коли його окремі елементи з’єднують у загальний результативний
показник.

Предметом фінансового аналізу підприємства є його фінансові ресурси, їх
формування та використання. Для досягнення основної мети аналізу
фінансового стану підприємства – об’єктивної його оцінки та виявлення на
цій основі потенційних можливостей підвищення ефективності формування й
використання фінансових ресурсів – можуть застосовуватися різні методи
аналізу.

1.2. Послідовність оцінки фінансового стану підприємства

Для комплексного аналізу фінансового стану підприємства необхідно
оцінити тенденції найбільш загальних показників, які з різних сторін
характеризують фінансовий стан підприємства.

Показниками та факторами доброго фінансового стану підприємства можуть
бути: стійка платоспроможність, ефективне використання капіталу,
своєчасна організація розрахунків, наявність стабільних фінансових
ресурсів.Показники та фактори незадовільного фінансового стану:
неефективне розміщення коштів, брак власних оборотних коштів, наявність
стійкої заборгованості за платежами, негативні тенденції у
виробництві.До найзагальніших показників комплексної оцінки фінансового
стану належать показники дохідності й рентабельності.

Велике значення має аналіз структури доходів підприємства та оцінка
взаємозв’язку прибутку з показниками рентабельності. Важливо
проаналізувати зв’язок прибутку підприємства з формуючими прибуток
факторами, що полегшує практичну орієнтацію в цих питаннях.

Дохідність підприємства характеризується абсолютними й відносними
показниками. Абсолютний показник дохідності – це сума прибутку або
доходів. Відносний показник – рівень рентабельності. Рівень
рентабельності підприємств, пов’язаних із виробництвом продукції
(товарів, послуг), визначається як відсоткове відношення прибутку від
реалізації продукції до її собівартості [11, c. 112]:

Р = (П/С) 100, (1)

де Р – рівень рентабельності, %;

П – прибуток від реалізації продукції, грн.;

С – собівартість продукції, грн.

Рівень рентабельності підприємств торгівлі та громадського харчування
визначається як відсоткове відношення прибутку від реалізації товарів
(продукції громадського харчування) до товарообігу.

Під час аналізу вивчають динаміку змін обсягу чистого прибутку, рівня
рентабельності та фактори, які впливають на них. Основними факторами, що
впливають на чистий прибуток, є обсяг виручки від реалізації продукції,
рівень собівартості, рівень рентабельності продукції, фінансові
результати та витрати від операційної звичайної діяльності, величина
податку на прибуток та інших податків, що виплачуються з прибутку.

Аналіз дохідності підприємства проводиться в порівнянні з планом та
попереднім періодом. За умов інфляції важливо забезпечити об’єктивність
показників та запобігти їх викривленню через постійне підвищення цін.
Аналіз проводиться за даними роботи за рік. Торішні показники треба
привести у відповідність із показниками звітного року за допомогою
індексації цін.За ринкових відносин існує персоніфікований інтерес
керівництва та колективів підприємств до фактично досягнутого рівня
рентабельності, що суттєво впливає на результативність господарської
діяльності.

На підприємствах недержавних форм власності для акціонерів та
засновників найважливіше значення має рентабельність їхніх пайових і
статутних внесків у складі загальних інвестицій. Тому цьому аспекту
оцінки фінансового стану підприємства треба приділити серйозну
увагу.Практика рекомендує для оцінки рентабельності підприємства
використовувати систему взаємозв’язаних показників рентабельності. З
цією метою необхідно використовувати дві основні групи показників
рентабельності:

а) показники, розраховані на підставі поточних витрат (вартості
продажу);

б) показники, розраховані у зв’язку з використанням виробничого капіталу
(виробничих активів).

Для всебічної комплексної оцінки різних показників рентабельності можна
використати зарубіжний досвід оцінки цих показників.

Основними етапами оцінки фінансового стану є [14, c. 56]:

– дослідження рентабельності та фінансової стійкості підприємства;

– дослідження ефективності використання майна (капіталу) підприємства,
забезпечення підприємства власними оборотними коштами;

– об’єктивна оцінка динаміки та стану ліквідності, платоспроможності та
фінансової стійкості підприємства;

– оцінка становища суб’єкта господарювання на фінансовому ринку та
кількісна оцінка його конкурентоспроможності;

– аналіз ділової активності підприємства та його становища на ринку
цінних паперів;

– визначення ефективності використання фінансових ресурсів.

Аналіз фінансового стану – це частина загального аналізу господарської
діяльності підприємства, який складається з двох взаємозв’язаних
розділів: фінансового та управлінського аналізу.

Розподіл аналізу на фінансовий та управлінський зумовлений розподілом
системи бухгалтерського обліку, яка склалася на практиці, на фінансовий
та управлінський облік.

Особливостями зовнішнього фінансового аналізу є:

– орієнтація аналізу на публічну, зовнішню звітність підприємства;

– множинність об’єктів-користувачів;

– різноманітність цілей і інтересів суб’єктів аналізу;

– максимальна відкритість результатів аналізу для користувачів.

Основними складовими зовнішнього фінансового аналізу, який здійснюється
партнерами підприємства, контролюючими органами на основі даних
публічної фінансової звітності, є:

– аналіз абсолютних показників прибутку;

– аналіз показників рентабельності;

– аналіз фінансового стану, фінансової стійкості, стабільності
підприємства, його платоспроможності та ліквідності балансу;

– аналіз ефективності використання залученого капіталу;

– економічна оцінка фінансового стану підприємства.

На відміну від внутрішнього, відповідні складові зовнішнього аналізу
більш формалізовані та менш деталізовані. Різниця у змісті зовнішнього і
внутрішнього аналізу пов’язана з різницею інформаційного забезпечення і
завдань, що їх вирішують обидва ці види аналізу.

Основними етапами внутрішнього (традиційного) аналізу фінансового стану
підприємства є [7, c. 57]:

– аналіз майна (капіталу) підприємства;

– аналіз фінансової стійкості та стабільності підприємства;

– оцінка ділової активності підприємства;

– аналіз динаміки прибутку та рентабельності підприємства і факторів, що
на них впливають;

– аналіз кредитоспроможності підприємства;

– оцінка використання майна та вкладеного капіталу;

– аналіз власних фінансових ресурсів;

– аналіз ліквідності та платоспроможності підприємства;

– аналіз самоокупності підприємства.

1.3. Методичні підходи до оцінки фінансового

стану підприємства

Методи фінансового аналізу – це комплекс науково-методичних інструментів
та принципів дослідження фінансового стану підприємства.В економічній
теорії та практиці існують різні класифікації методів економічного
аналізу взагалі та фінансового аналізу зокрема.

Перший рівень класифікації виокремлює неформалізовані та формалізовані
методи аналізу.

Неформалізовані методи аналізу ґрунтуються на описуванні аналітичних
процедур на логічному рівні, а не на жорстких аналітичних взаємозв’язках
та залежностях. До неформалізованих належать такі методи [11, c. 56]:

– експертних оцінок і сценаріїв,

– психологічні,

– морфологічні,

– порівняльні,

– побудови системи показників,

– побудови системи аналітичних таблиць.

Ці методи характеризуються певним суб’єктивізмом, оскільки в них велике
значення мають інтуїція, досвід та знання аналітика.

До формалізованих методів фінансового аналізу належать ті, в основу яких
покладено жорстко формалізовані аналітичні залежності, тобто методи:

– ланцюгових підстановок,

– арифметичних різниць,

– балансовий,

– виокремлення ізольованого впливу факторів,

– відсоткових чисел,

– диференційний,

– логарифмічний,

– інтегральний,

– простих і складних відсотків,

– дисконтування.

У процесі фінансового аналізу широко застосовуються і традиційні методи
економічної статистики (середніх та відносних величин, групування,
графічний, індексний, елементарні методи обробки рядів динаміки), а
також математико-статистичні методи (кореляційний аналіз, дисперсійний
аналіз, факторний аналіз, метод головних компонентів).

Використання видів, прийомів та методів аналізу для конкретних цілей
вивчення фінансового стану підприємства в сукупності становить
методологію та методику аналізу.

Фінансовий аналіз здійснюється за допомогою різних моделей, які дають
змогу структурувати та ідентифікувати взаємозв’язки між основними
показниками. Існують три основні типи моделей, які застосовуються в
процесі аналізу фінансового стану підприємства: дескриптивні,
предикативні та нормативні.

Дескриптивні моделі є основними. До них належать: побудова системи
звітних балансів; подання фінансової звітності у різних аналітичних
розрізах; вертикальний та горизонтальний аналіз звітності; система
аналітичних коефіцієнтів; аналітичні записки до звітності. Дескриптивні
моделі засновані на використанні інформації з бухгалтерської звітності.

Предикативні моделі – це моделі передбачувального, прогностичного
характеру. Вони використовуються для прогнозування доходів та прибутків
підприємства, його майбутнього фінансового стану. Найбільш поширені з
них: розрахунки точки критичного обсягу продажу, побудова прогностичних
фінансових звітів, моделі динамічного аналізу (жорстко детерміновані
факторні та регресивні моделі).

Нормативні моделі – це моделі, які уможливлюють порівняння фактичних
результатів діяльності підприємства із нормативними (розрахованими на
підставі нормативу). Ці моделі використовуються, як правило, у
внутрішньому фінансовому аналізі, їхня суть полягає у встановленні
нормативів на кожну статтю витрат стосовно технологічних процесів, видів
виробів та у розгляді і з’ясуванні причин відхилень фактичних даних від
цих нормативів.

Фінансовий аналіз значною мірою базується на застосуванні жорстко
детермінованих факторних моделей.

Таким чином, у ході аналізу фінансового стану підприємства можуть
використовуватися найрізноманітніші прийоми, методи та моделі аналізу,
їхня кількість та широта застосування залежать від конкретних цілей
аналізу та визначаються його завданнями в кожному конкретному
випадку.Підбиваючи підсумок розгляду сутності оцінки фінансового стану
підприємства, слід іще раз підкреслити, що необхідність та значення
такої оцінки зумовлені потребою систематичного аналізу та вдосконалення
роботи за ринкових відносин, переходу до самоокупності,
самофінансування, потребою в поліпшенні використання фінансових
ресурсів, а також пошуком у цій царині резервів зміцнення фінансової
стабільності підприємства.

2. ОЦІНКА ФІНАНСОВОГО СТАНУ ВАТ ” “ШЛЯХОВИК”

2.1 Аналіз структури балансу підприємства

ВАТ „Шляховик” (надалі ВАТ „Шляховик”) було створене в 1971р. В 1991р.
управління вийшло із складу тресту “Київшляхбуд”. В 1994 році
зареєстроване як ВАТ [18].

Філософія ведення бізнесу у ВАТ „Шляховик” полягає в чіткому визначенні
його місії: “ВАТ „Шляховик” добровільно об’єднало свої ресурси для того,
щоб будувати сучасні, якісні, високотехнологічні автомобільні дороги і
дорожні комплекси, як на території України, так і за її межами;
забезпечуючи зайнятість і гідну винагороду за роботу, постійно
збільшуючи вартість акцій”.

ВАТ „Шляховик” має два асфальтобетонні заводи, 3 будівельні дільниці по
влаштуванню земельного полотна та щебеневої основи, будівельну дільницю
по вкладанню асфальтобетонної суміші, автотранспортну дільницю та
ремонтно-механічну майстерню.

ВАТ „Шляховик” є генпідрядною організацією, що має великий досвід
будівництва, реконструкції і капітального ремонту складних транспортних
об’єктів.

ВАТ „Шляховик” здійснює будівництво, реконструкцію та ремонт автошляхів,
благоустрій територій та житлових районів, виготовлення асфальтобетонної
суміші. Всі види виробничої діяльності є перспективними, виробництво
залежить від сезонних змін — в період з листопада по березень
проводяться ремонтні роботи автотранспорту та дорожньо-будівельної
техніки.

Ааналіз структури активів та пасивів балансу представлений на рис. 2.1,
2.2.

picscalex100010009000003b718000008009c0f000000009c0f000026060f002e1f574d
464301000000000001005bd900000000010000000c1f0000000000000c1f000001000000
6c00000005000000050000003a0200002501000000000000000000005046000061240000
20454d46000001000c1f0000a10100000500000000000000000000000000000000040000
0003000040010000f000000000000000000000000000000000e2040080a9030046000000
2c00000020000000454d462b014001001c000000100000000110c0db0100000060000000
60000000460000005c00000050000000454d462b224004000c000000000000001e400100
0c00000000000000244001000c00000000000000214007000c0000000000000030400200
10000000040000000000803f044000000c00000000000000180000000c00000000000000
190000000c000000ffffff00140000000c0000000d000000120000000c00000002000000
2100000008000000220000000c000000ffffffff2100000008000000220000000c000000
ffffffff0a0000001000000000000000000000002100000008000000190000000c000000
ffffff00180000000c00000000000000220000000c000000ffffffff2100000008000000
190000000c000000ffffff00180000000c000000000000001e0000001800000000000000
00000000400200002a010000260000001c00000001000000000000000100000000000000
ffffff00250000000c0000000100000027000000180000000200000000000000ffffff00
00000000250000000c00000002000000180000000c000000ffffff00190000000c000000
00000000140000000c0000000d000000120000000c000000020000002b00000018000000
05000000050000003a02000025010000250000000c00000007000080250000000c000000
00000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000
250000000c00000001000000190000000c00000000000000180000000c000000ffffff00
1e000000180000000000000000000000400200002a010000270000001800000003000000
00000000ffffff0000000000250000000c00000003000000280000000c00000002000000
250000000c00000008000080280000000c00000001000000140000000c0000000d000000
120000000c000000020000005600000030000000450000001b00000096010000f8000000
0500000045001b0096011b009601f8004500f80045001b00260000001c00000001000000
00000000000000000000000000000000250000000c00000001000000250000000c000000
07000080250000000c00000000000080220000000c000000ffffffff2100000008000000
250000000c00000003000000250000000c00000001000000190000000c00000000000000
180000000c000000ffffff001e00000018000000450000001700000096010000fc000000
1d00000018000000a10100007200000037020000a00000001b0000001000000045000000
d8000000190000000c000000ffffff00140000000c0000000d000000120000000c000000
01000000360000001000000096010000d80000001b0000001000000045000000b9000000
360000001000000096010000b90000001b00000010000000450000009900000036000000
1000000096010000990000001b00000010000000450000007a0000003600000010000000
960100007a0000001b00000010000000450000005a000000360000001000000096010000
5a0000001b00000010000000450000003b0000003600000010000000960100003b000000
1b00000010000000450000001b0000003600000010000000960100001b00000025000000
0c00000007000080250000000c00000000000080220000000c000000ffffffff21000000
08000000250000000c00000003000000250000000c00000001000000190000000c000000
ffffff00180000000c000000ffffff001e00000018000000000000000000000040020000
2a0100001d00000018000000a10100007200000037020000a0000000260000001c000000
02000000000000000100000000000000ffffff00250000000c0000000200000028000000
0c000000010000001b00000010000000450000001b000000140000000c0000000d000000
120000000c000000010000003600000010000000960100001b0000003600000010000000
96010000f8000000360000001000000045000000f8000000360000001000000045000000
1b000000250000000c00000007000080250000000c00000000000080220000000c000000
ffffffff2100000008000000250000000c00000003000000250000000c00000002000000
190000000c000000ffffff00180000000c000000ffffff001e0000001800000000000000
00000000400200002a010000250000000c00000007000080250000000c00000000000080
220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c0000000300000025000000
0c00000002000000190000000c000000ffffff00180000000c000000ffffff001e000000
1800000005000000050000003b02000025010000250000000c0000000700008025000000
0c00000000000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c000000
03000000250000000c00000002000000190000000c000000ffffff00180000000c000000
ffffff001e00000018000000450000001b00000097010000f8000000250000000c000000
07000080250000000c00000000000080220000000c000000ffffffff2100000008000000
250000000c00000003000000250000000c00000002000000190000000c000000ffffff00
180000000c000000ffffff001e00000018000000450000001900000098010000f8000000
260000001c0000000100000000000000010000000000000000000000250000000c000000
01000000280000000c00000002000000270000001800000002000000000000009999ff00
00000000250000000c00000002000000280000000c00000003000000180000000c000000
9999ff00140000000c0000000d000000120000000c000000020000005600000030000000
5d000000de0000007d000000f7000000050000005d00de007d00de007d00f8005d00f800
5d00de005600000030000000cd000000cc000000ee000000f700000005000000cd00cc00
ee00cc00ee00f800cd00f800cd00cc0056000000300000003e010000cb0000005e010000
f7000000050000003e01cb005e01cb005e01f8003e01f8003e01cb002700000018000000
03000000000000009933660000000000250000000c00000003000000280000000c000000
02000000180000000c0000009933660056000000300000007d000000c00000009d000000
f7000000050000007d00c0009d00c0009d00f8007d00f8007d00c0005600000030000000
ee000000ac0000000e010000f700000005000000ee00ac000e01ac000e01f800ee00f800
ee00ac0056000000300000005e010000420000007e010000f7000000050000005e014200
7e0142007e01f8005e01f8005e014200250000000c00000007000080250000000c000000
00000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000003000000
250000000c00000001000000190000000c000000ffffff00180000000c00000099336600
1e00000018000000450000001b00000097010000f8000000250000000c00000007000080
250000000c00000000000080220000000c000000ffffffff210000000800000025000000
0c00000003000000250000000c00000001000000190000000c000000ffffff0018000000
0c000000993366001e000000180000000000000000000000400200002a01000026000000
1c0000000200000000000000000000000000000000000000250000000c00000002000000
280000000c000000010000001b00000010000000450000001b000000140000000c000000
0d000000120000000c00000001000000360000001000000045000000f800000052000000
7001000001000000f1ffffff00000000000000000000000090010000000000cc00000000
41007200690061006c002000430079007200000000000000000000000000000000000000
00000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000e400
188d3531802000001bb2b13021008a0100000000ecf21300b8f313007800000080000000
f0070000389d3531e8f2130001000000ecf213000e000000c89de400ecf2130053aa0030
509de4001cf313001400000018b9e400c0f41300150000009cf113002800000001000000
cc56e40018d7e50054f1130000000b300ca1e4000000000018d7e500000000006cf11300
0c9c0b3000000000369c0b3048dbe400ec030a80e8f2130000000000b8f1130024000000
0c00000000000000ef070000369d3531b4f1130001000000010000008e50b130903ec777
784fc77757060a9f5c0000001cf21300509de40000f213009ef5003057060a9f64760008
00000000250000000c000000010000001b0000001000000040000000f800000036000000
1000000045000000f80000001b0000001000000040000000d80000003600000010000000
45000000d80000001b0000001000000040000000b9000000360000001000000045000000
b90000001b00000010000000400000009900000036000000100000004500000099000000
1b00000010000000400000007a0000003600000010000000450000007a0000001b000000
10000000400000005a0000003600000010000000450000005a0000001b00000010000000
400000003b0000003600000010000000450000003b0000001b0000001000000040000000
1b0000003600000010000000450000001b0000001b0000001000000045000000f8000000
360000001000000096010000f80000001b0000001000000045000000fd00000036000000
1000000045000000f80000001b00000010000000b5000000fd0000003600000010000000
b5000000f80000001b0000001000000026010000fd000000360000001000000026010000
f80000001b0000001000000096010000fd000000360000001000000096010000f8000000
250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d000080
220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c0000000100000025000000
0c00000003000000250000000c00000002000000190000000c000000ffffff0018000000
0c000000993366001e000000180000000000000000000000400200002a01000025000000
0c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d00008022000000
0c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000001000000250000000c000000
03000000250000000c00000002000000190000000c000000ffffff00180000000c000000
993366001e000000180000000000000000000000400200002a010000180000000c000000
00000000140000000c0000000d000000120000000c000000010000005400000054000000
31000000f00000003800000000010000010000000000fa410000fa4131000000f0000000
010000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff5000000030000000
08000000540000006400000019000000d000000038000000e0000000010000000000fa41
0000fa4119000000d0000000040000004c000000000000000000000000000000ffffffff
ffffffff5400000035003000300030000800000008000000080000000800000054000000
6c00000011000000b100000038000000c1000000010000000000fa410000fa4111000000
b1000000050000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff58000000
310030003000300030000000080000000800000008000000080000000800000054000000
6c000000110000009100000038000000a1000000010000000000fa410000fa4111000000
91000000050000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff58000000
310035003000300030000000080000000800000008000000080000000800000054000000
6c00000011000000720000003800000082000000010000000000fa410000fa4111000000
72000000050000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff58000000
320030003000300030000000080000000800000008000000080000000800000054000000
6c00000011000000520000003800000062000000010000000000fa410000fa4111000000
52000000050000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff58000000
320035003000300030000000080000000800000008000000080000000800000054000000
6c00000011000000330000003800000043000000010000000000fa410000fa4111000000
33000000050000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff58000000
330030003000300030000000080000000800000008000000080000000800000054000000
6c00000011000000130000003800000023000000010000000000fa410000fa4111000000
13000000050000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff58000000
330035003000300030000000080000000800000008000000080000000800000025000000
0c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d00008022000000
0c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000001000000250000000c000000
03000000250000000c00000002000000190000000c000000ffffff00180000000c000000
000000001e000000180000000000000000000000400200002a010000250000000c000000
07000080250000000c00000000000080250000000c0000000d000080220000000c000000
ffffffff2100000008000000250000000c00000001000000250000000c00000003000000
250000000c00000002000000190000000c000000ffffff00180000000c00000000000000
1e000000180000000000000000000000400200002a010000140000000c0000000d000000
120000000c00000001000000540000007c00000062000000060100009700000016010000
010000000000fa410000fa416200000006010000080000004c0000000000000000000000
00000000ffffffffffffffff5c00000032003000300031002000400456043a0408000000
08000000080000000800000004000000080000000300000007000000540000007c000000
d3000000060100000801000016010000010000000000fa410000fa41d300000006010000
080000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff5c00000032003000
300032002000400456043a04080000000800000008000000080000000400000008000000
0300000007000000540000007c0000004301000006010000780100001601000001000000
0000fa410000fa414301000006010000080000004c000000000000000000000000000000
ffffffffffffffff5c00000032003000300033002000400456043a040800000008000000
080000000800000004000000080000000300000007000000250000000c00000007000080
250000000c00000000000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff
2100000008000000250000000c00000001000000250000000c0000000300000025000000
0c00000002000000190000000c000000ffffff00180000000c000000000000001e000000
180000000000000000000000400200002a010000260000001c0000000400000000000000
0000000000000000ffffff00250000000c00000004000000280000000c00000002000000
27000000180000000200000000000000ffffff0000000000250000000c00000002000000
280000000c00000003000000180000000c000000ffffff00190000000c00000000000000
140000000c0000000d000000120000000c000000020000002b00000018000000a1010000
7200000036020000a0000000250000000c00000007000080250000000c00000000000080
250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff210000000800000025000000
0c00000001000000250000000c00000002000000250000000c0000000400000019000000
0c00000000000000180000000c000000ffffff001e00000018000000a201000073000000
360200009f000000250000000c00000007000080250000000c0000000000008025000000
0c0000000d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c000000
01000000250000000c00000002000000250000000c00000004000000190000000c000000
00000000180000000c000000ffffff001e00000018000000a20100007300000036020000
9f000000260000001c000000030000000000000001000000000000000000000025000000
0c00000003000000280000000c0000000400000027000000180000000400000000000000
9999ff0000000000250000000c00000004000000280000000c0000000200000018000000
0c0000009999ff00190000000c000000ffffff00140000000c0000000d00000012000000
0c000000020000002b00000018000000a60100007a000000af0100008300000018000000
0c00000000000000120000000c0000000100000054000000b4000000b401000076000000
3202000086000000010000000000fa410000fa41b401000076000000110000004c000000
000000000000000000000000ffffffffffffffff700000001d0435043e0431043e044004
3e0442043d045604200030043a04420438043204380400000a0000000800000008000000
090000000800000008000000080000000700000008000000030000000400000008000000
0700000007000000080000000800000008000000250000000c0000000700008025000000
0c00000000000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff21000000
08000000250000000c00000001000000250000000c00000004000000250000000c000000
03000000190000000c000000ffffff00180000000c000000000000001e00000018000000
a201000073000000360200009f000000250000000c00000007000080250000000c000000
00000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000
250000000c00000001000000250000000c00000004000000250000000c00000003000000
190000000c000000ffffff00180000000c000000000000001e00000018000000a2010000
73000000360200009f000000260000001c00000002000000000000000100000000000000
00000000250000000c00000002000000280000000c000000030000002700000018000000
03000000000000009933660000000000250000000c00000003000000280000000c000000
04000000180000000c00000099336600140000000c0000000d000000120000000c000000
020000002b00000018000000a601000091000000af0100009a000000180000000c000000
00000000120000000c0000000100000054000000a8000000b40100008d00000024020000
9d000000010000000000fa410000fa41b40100008d0000000f0000004c00000000000000
0000000000000000ffffffffffffffff6c0000001e0431043e0440043e0442043d045604
200030043a04420438043204380400000c00000009000000080000000800000008000000
070000000800000003000000040000000800000007000000070000000800000008000000
08000000250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c000000
0d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000001000000
250000000c00000003000000250000000c00000002000000190000000c000000ffffff00
180000000c000000000000001e00000018000000a201000073000000360200009f000000
250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d000080
220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c0000000100000025000000
0c00000003000000250000000c00000002000000190000000c000000ffffff0018000000
0c000000000000001e000000180000000000000000000000400200002a01000025000000
0c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d00008022000000
0c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000001000000250000000c000000
03000000250000000c00000002000000190000000c000000ffffff00180000000c000000
000000001e000000180000000000000000000000400200002a010000260000001c000000
04000000000000000100000000000000ffffff00250000000c0000000400000028000000
0c00000002000000250000000c00000005000080280000000c0000000300000018000000
0c000000ffffff00190000000c00000000000000140000000c0000000d00000012000000
0c000000020000002b0000001800000005000000050000003a0200002501000025000000
0c00000004000080250000000c00000007000080280000000c0000000400000025000000
0c0000000d000080220000000c000000ffffffff0900000010000000400200002a010000
2100000008000000190000000c00000000000000180000000c000000ffffff0022000000
0c000000ffffffff0a000000100000000000000000000000210000000800000019000000
0c00000000000000180000000c000000ffffff00220000000c000000ffffffff46000000
3400000028000000454d462b2a40000024000000180000000000803f0000008000000080
0000803f0000008000000080460000001c00000010000000454d462b024000000c000000
000000000e00000014000000000000001000000014000000040000000301080005000000
0b0200000000050000000c0237015a0205000000090200000000050000000102ffffff00
0400000004010d000400000002010200030000001e00040000002701ffff030000001e00
040000002701ffff030000001e00050000000102ffffff00050000000902000000000400
00002701ffff030000001e00050000000102ffffff000500000009020000000004000000
2c01000007000000160437015a020000000008000000fa02000001000000ffffff000400
00002d01000007000000fc020000ffffff000000040000002d010100050000000902ffff
ff00050000000102000000000400000004010d000400000002010200070000001b043301
55020500050008000000fa0200000000000000000000040000002d01020007000000fc02
0000ffffff000000040000002d010300040000002701ffff030000001e00040000002d01
0100040000002d01000005000000010200000000050000000902ffffff00040000002c01
000007000000160437015a020000000007000000fc020000ffffff000000040000002d01
040004000000f001010008000000fa02050000000000ffffff00040000002d0101000400
0000f00100000400000004010d0004000000020102000e0000002403050048001c00a901
1c00a90103014800030148001c0008000000fa0200000000000000000000040000002d01
0000040000002d010200040000002d010300040000002701ffff030000001e0004000000
2d010400040000002d01000005000000010200000000050000000902ffffff0004000000
2c0100000700000016040701a90118004800040000002c0100000700000016040701a901
18004800050000001402e1004800050000000102ffffff000400000004010d0004000000
02010100050000001302e100a901050000001402c1004800050000001302c100a9010500
00001402a0004800050000001302a000a9010500000014027f0048000500000013027f00
a9010500000014025e0048000500000013025e00a9010500000014023e00480005000000
13023e00a9010500000014021c0048000500000013021c00a901040000002d0102000400
00002d010300040000002701ffff030000001e00040000002d010400040000002d010000
050000000102ffffff00050000000902ffffff00040000002c0100000700000016043701
5a0200000000040000002c01000007000000160437015a0200000000070000001504a700
51027700b40108000000fa02000001000000ffffff00040000002d01050004000000f001
00000500000014021c0048000400000004010d0004000000020101000500000013021c00
a9010500000013020301a901050000001302030148000500000013021c00480004000000
2d010200040000002d010300040000002701ffff030000001e00040000002d0104000400
00002d010500050000000102ffffff00050000000902ffffff00040000002c0100000700
0000160437015a0200000000040000002d010200040000002d010300040000002701ffff
030000001e00040000002d010400040000002d010500050000000102ffffff0005000000
0902ffffff00040000002c0100000700000016043201550205000500040000002d010200
040000002d010300040000002701ffff030000001e00040000002d010400040000002d01
0500050000000102ffffff00050000000902ffffff00040000002c010000070000001604
0301aa011c004800040000002d010200040000002d010300040000002701ffff03000000
1e00040000002d010400040000002d010500050000000102ffffff00050000000902ffff
ff00040000002c0100000700000016040301ab011a00480008000000fa02000001000000
00000000040000002d01000004000000f001050007000000fc0200009999ff0000000400
00002d01050004000000f00104000500000009029999ff000400000004010d0004000000
020102000e000000240305006100e8008300e80083000301610003016100e8000e000000
24030500d600d500f900d500f9000301d6000301d600d5000e000000240305004d01d400
6e01d4006e0103014d0103014d01d40007000000fc020000993366000000040000002d01
040004000000f0010500050000000902993366000e000000240305008300c800a400c800
a4000301830003018300c8000e00000024030500f900b3001a01b3001a010301f9000301
f900b3000e000000240305006e0145008f0145008f0103016e0103016e01450004000000
2d010200040000002d010300040000002701ffff030000001e00040000002d0104000400
00002d010000050000000102ffffff0005000000090299336600040000002c0100000700
000016040301aa011c004800040000002d010200040000002d010300040000002701ffff
030000001e00040000002d010400040000002d010000050000000102ffffff0005000000
090299336600040000002c01000007000000160437015a020000000008000000fa020000
0000000000000000040000002d01050004000000f00100000500000014021c0048000400
000004010d000400000002010100050000001302030148001c000000fb02f0ff00000000
00009001000000cc00000000417269616c20437972000000000000000000000000000000
0000000000000000040000002d0100000500000014020301430005000000130203014800
050000001402e1004300050000001302e1004800050000001402c1004300050000001302
c1004800050000001402a0004300050000001302a00048000500000014027f0043000500
000013027f0048000500000014025e0043000500000013025e0048000500000014023e00
43000500000013023e0048000500000014021c0043000500000013021c00480005000000
1402030148000500000013020301a9010500000014020801480005000000130203014800
0500000014020801bd000500000013020301bd0005000000140208013301050000001302
030133010500000014020801a9010500000013020301a901040000002d01020004000000
2d0103001c000000fb021100070000000000bc02000000cc0102022253797374656d0000
000000000000000000000000000000000000000000000000040000002d01060004000000
2701ffff030000001e00040000002d010000040000002d010400040000002d0105000500
00000102ffffff0005000000090299336600040000002c01000007000000160437015a02
00000000040000002d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff
030000001e00040000002d010000040000002d010400040000002d010500050000000102
ffffff0005000000090299336600040000002c01000007000000160437015a0200000000
050000000902000000000400000004010d00040000000201010009000000320afa003300
0100000030a309000d000000320ad9001a00040000003530303009000800080009000f00
0000320ab9001200050000003130303030f0080009000800080009000f000000320a9700
1200050000003135303030f0080009000800080009000f000000320a7700120005000000
3230303030f0080009000800080009000f000000320a56001200050000003235303030f0
080009000800080009000f000000320a35001200050000003330303030f0080009000800
080009000f000000320a14001200050000003335303030f0080009000800080009000400
00002d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e00
040000002d010000040000002d010400040000002d010500050000000102ffffff000500
0000090200000000040000002c01000007000000160437015a0200000000040000002d01
0200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e0004000000
2d010000040000002d010400040000002d010500050000000102ffffff00050000000902
00000000040000002c01000007000000160437015a02000000000400000004010d000400
00000201010013000000320a11016600080000003230303120f0b3ea0900080009000800
040008000400070013000000320a1101dd00080000003230303220f0b3ea080008000900
0800040009000300070013000000320a11015201080000003230303320f0b3ea08000900
080008000400090003000700040000002d010200040000002d010300040000002d010600
040000002701ffff030000001e00040000002d010000040000002d010400040000002d01
0500050000000102ffffff0005000000090200000000040000002c010000070000001604
37015a020000000008000000fa02000000000000ffffff00040000002d01070004000000
f001050007000000fc020000ffffff000000040000002d01050004000000f00104000500
00000902ffffff00050000000102000000000400000004010d0004000000020102000700
00001b04a80051027700b401040000002d010200040000002d010300040000002d010600
040000002701ffff030000001e00040000002d010000040000002d010500040000002d01
070005000000010200000000050000000902ffffff00040000002c010000070000001604
a60050027800b501040000002d010200040000002d010300040000002d01060004000000
2701ffff030000001e00040000002d010000040000002d010500040000002d0107000500
0000010200000000050000000902ffffff00040000002c010000070000001604a6005002
7800b50108000000fa0200000100000000000000040000002d01040004000000f0010700
07000000fc0200009999ff000000040000002d01070004000000f0010500050000000902
9999ff00050000000102ffffff000400000004010d000400000002010200070000001b04
8a00c4017f00b90105000000090200000000040000000201010021000000320a7b00c801
11000000cde5eee1eef0eef2edb320e0eaf2e8e2e8000a00090008000a00080008000900
0700080003000500080007000800080008000900040000002d010200040000002d010300
040000002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010000040000002d01
0700040000002d010400050000000102ffffff0005000000090200000000040000002c01
0000070000001604a60050027800b501040000002d010200040000002d01030004000000
2d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010000040000002d0107000400
00002d010400050000000102ffffff0005000000090200000000040000002c0100000700
00001604a60050027800b50108000000fa0200000100000000000000040000002d010500
04000000f001040007000000fc020000993366000000040000002d01040004000000f001
0700050000000902993366000400000004010d000400000002010200070000001b04a200
c4019700b9010500000009020000000004000000020101001e000000320a9300c8010f00
0000cee1eef0eef2edb320e0eaf2e8e2e8000c000a000800090008000700090003000400
080008000700080009000800040000002d010200040000002d010300040000002d010600
040000002701ffff030000001e00040000002d010000040000002d010400040000002d01
0500050000000102ffffff0005000000090200000000040000002c010000070000001604
a60050027800b501040000002d010200040000002d010300040000002d01060004000000
2701ffff030000001e00040000002d010000040000002d010400040000002d0105000500
00000102ffffff0005000000090200000000040000002c01000007000000160437015a02
00000000040000002d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff
030000001e00040000002d010000040000002d010400040000002d010500050000000102
ffffff0005000000090200000000040000002c01000007000000160437015a0200000000
08000000fa02000001000000ffffff00040000002d01070004000000f001050007000000
fc020100000000000000040000002d01050004000000f0010400050000000902ffffff00
050000000102000000000400000004010d000400000002010200070000001b0433015502
0500050007000000fc020000000000000000040000002d010400040000002d0102000400
0000f0010700040000002d010600040000002701ffff030000001e000500000001020000
0000050000000902ffffff00040000002701ffff030000001e0005000000010200000000
050000000902ffffff00040000002701ffff030000000000

Рис. 2.1. Аналіз структури активів балансу

Аналіз структури активів балансу підприємства свідчить про перевищення в
активі частки оборотних активів над необоротними. Це позитивне явище,
оскільки чим швидше обертаються кошти, тим більшим буде прибуток
підприємства. Проте значне збільшення оборотних коштів у 2003 році – на
27 тис. грн.. порівняно з 2002 роком знижує ліквідність підприємства.
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Рис. 2.2. Аналіз структури пасивів балансу

Проаналізувавши структуру активів, можна зробити висновок, що власний
капітал більш, ніж на 50% перевищує поточні зобов’язання підприємства,
що відповідає нормативам.

2.2. Аналіз основних коефіцієнтів фінансового стану підприємства

Проведемо даний аналіз фінансових показників для ВАТ „ „Шляховик” за
період 2001 – 2003 рр.

В Додатках 1…4 наведені формули для розрахунків фінансових
коефіцієнтів, а в табл. 2.1…2.5 — результати їх обчислень. Графічно
динаміку показників представлено на рис. 2.3…..2.6. Даними для аналізу
служать показники річної фінансової звітності підприємства
(Додатки 5…8).

Таблиця 2.1

Значення показників фінансової незалежності та структури капіталу

Назва показника2001 р.2002 р.2003 р.Нормативне значення1. Коефіцієнт
незалежності (автономії)0,80,6420,535> 0,52. Коефіцієнт концентрації
позикового капіталу0,20,3580,468< 0,53. Коефіцієнт фінансової стабільності4,0031,791,137>14. Коефіцієнт
заборгованості0,250,5590,88<15. Показник фінансового лівериджу000< 0,56. Коефіцієнт маневреності власних коштів0,610,4271,134-Коефіцієнт концентрації позикового капіталу характеризує частку позикових коштів у загальній сумі коштів, вкладених у майно підприємства. Зростання коефіцієнту в динаміці свідчить про збільшення частки позикових коштів у фінансуванні підприємства.Коефіцієнт заборгованості відображає, скільки позикових коштів припадає на одиницю власних коштів, вкладених в активи підприємства. Зростання показника в динаміці свідчить про посилення залежності підприємства від кредиторів, тобто про зниження його фінансової стійкості.Коефіцієнт фінансової залежності є оберненим до коефіцієнту незалежності. Його збільшення в динаміці свідчить про збільшення питомої ваги позикових коштів в фінансуванні підприємства. Проте його значення у межах нормативного, що свідчить про відносну незалежність підприємства від позикових коштів.Коефіцієнт маневрування власного капіталу показує, яка частина власного капіталу використовується для фінансування поточної діяльності, тобто яку вкладено в оборотні кошти, а яку капіталізовано. Аналіз даних свідчить про різке зростання значення цього показника у 2003 р., оскільки значна частина коштів була направлена на будівництво нового заводу. Зменшення коефіцієнту фінансової стабільності обумовлено збільшенням поточних зобов'язань підприємства.Таблиця 2.2Динаміка показників ліквідності та платоспроможностіНазва показника2001 р.2002 р.2003 р.Рекомендоване значення1. Величина власних оборотних коштів (робочий, функціонуючий капітал)6269,45225,321883,5>0, збільшення2. Коефіцієнт абсолютної
ліквідності0,8030,061,19>0,23. Коефіцієнт швидкої (проміжної)
ліквідності2,8751,5723,970>14. Коефіцієнт поточної (загальної)
ліквідності (покриття)3,3541,7654,134>25. Коефіцієнт маневрування
власних оборотних коштів0,7100,5920,078збільшення6. Частка оборотних
коштів в активах0,6700,6330,795-7. Частка запасів в поточних
активах0,1430,1090,040-8. Частка власних оборотних коштів у покритті
запасів4,9163,95918,93>0,5
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Рис. 2.3. Динаміка показників абсолютної, швидкої, поточної ліквідності

Логіка обчислення коефіцієнту поточної ліквідності (покриття) полягає в
тому, що підприємство погашає поточні зобов’язання за рахунок поточних
активів. Він дає загальну оцінку ліквідності активів, показуючи, скільки
гривень поточних активів підприємства припадає на одну грошову одиницю
поточних зобов’язань. Оскільки поточні активи перевищують поточні
зобов’язання, то підприємство може розглядатися як успішно функціонуюче.
Станом на 2003 р. значення коефіцієнту становило приблизно 4, тобто на
підприємстві на 1 гривню поточних зобов’язань припадало 4 гривні
поточних активів.

Коефіцієнт швидкої ліквідності (в літературі має ще назву показник
“кислотного тесту” [15, с. 69]) на відміну від попереднього враховує
якість активів і є більш суворим показником ліквідності, оскільки при
його розрахунку враховуються найбільш ліквідні поточні активи (запаси не
враховуються). Зниження коефіцієнта на протязі 2000 – 2002 рр. зумовлене
зростанням короткострокових пасивів на 5486,3 тис. грн. Зростання
коефіцієнта у 2003 р. зумовлене зростанням величини оборотних активів
підприємства приблизно на 14000 тис. грн.

Коефіцієнт абсолютної ліквідності характеризує частину короткострокової
заборгованості, яку підприємство має можливість погасити негайно. Є
найбільш жорстким критерієм ліквідності підприємства. Зростання

цього показника є однозначно позитивною тенденцією. Не менше 20 %
поточних зобов’язань підприємство повинно мати змогу погасити в
будь-який момент. Період 2001 — 2002 рр. характеризувався зниженням
значення цього показника, що було зумовлено зниженням фінансових
інвестицій підприємства з одночасним збільшенням величини поточних
зобов’язань. Зростання фінансових інвестицій зумовили приріст даного
показника у 2003 рр. у 5 разів порівняно з 2002 р.

Значення коефіцієнта маневрування функціонуючого капіталу характеризує
зростання частини власних оборотних коштів, яка має абсолютну
ліквідність. Зростання цього показника є позитивною тенденцією і
зумовлене збільшенням власних оборотних коштів підприємства у 2003 р. на
16000 тис. грн. порівняно з 2002 р.

Частка оборотних коштів в активах протягом 2001 – 2002 рр. її значення
залишалось на рівні приблизно 0,75. Період 2003 р. характеризується
зростанням частини всіх коштів підприємства, що припадають на поточні
активи.

Частка запасів в поточних активах відображає, яку частину поточних
активів складають виробничі запаси. Досліджуваний період
характеризується незначним, але стабільним зменшенням значення цього
показника.

Високий рівень коефіцієнтів загальної ліквідності свідчить про те, що у
підприємства високий рівень дебіторської заборгованості. Рівень
показників, що характеризують фінансову стійкість і структуру капіталу,
свідчать про те, у ВАТ “Шляховик” переважають власні кошти. І це дає
можливість зробити висновок, що вищевказаний досягнутий рівень
показників забезпечував і забезпечує підприємству платоспроможність,
вірогідність його безперервного функціонування, як суб’єкта
господарювання, без вірогідності можливого банкрутства.

Таблиця 2.3

Динаміка показників ділової активності

Назва показника2001 рік2002 рік2003 рік1. Коефіцієнт
оборотності1,9042,2451,2092. Коефіцієнт оборотності дебіторської
заборгованості13,2707,3636,0873. Коефіцієнт оборотності кредиторської
заборгованості7,7704,6004,4704. Коефіцієнт оборотності власного
капіталу1,5361,0310,8695. Фондовіддача2,4651,4781,487

picscalex100010009000003a326000009001610000000001610000026060f002220574d
4643010000000000010048a50000000002000000002000004c1000004c30000001000000
6c00000005000000050000006f020000550100000000000000000000c84c00003d2a0000
20454d46000001004c300000a50200000500000000000000000000000000000000040000
0003000040010000f000000000000000000000000000000000e2040080a9030046000000
2c00000020000000454d462b014001001c000000100000000110c0db0100000060000000
60000000460000005c00000050000000454d462b224004000c000000000000001e400100
0c00000000000000244001000c00000000000000214007000c0000000000000030400200
10000000040000000000803f044000000c00000000000000180000000c00000000000000
190000000c000000ffffff00140000000c0000000d000000120000000c00000002000000
2100000008000000220000000c000000ffffffff2100000008000000220000000c000000
ffffffff0a0000001000000000000000000000002100000008000000190000000c000000
ffffff00180000000c00000000000000220000000c000000ffffffff2100000008000000
190000000c000000ffffff00180000000c000000000000001e0000001800000000000000
00000000750200005a010000260000001c00000001000000000000000100000000000000
ffffff00250000000c0000000100000027000000180000000200000000000000ffffff00
00000000250000000c00000002000000180000000c000000ffffff00190000000c000000
00000000140000000c0000000d000000120000000c000000020000002b00000018000000
05000000050000006f02000055010000250000000c00000007000080250000000c000000
00000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000
250000000c00000001000000190000000c00000000000000180000000c000000ffffff00
1e000000180000000000000000000000750200005a010000270000001800000003000000
00000000ffffff0000000000250000000c00000003000000280000000c00000002000000
250000000c00000008000080280000000c00000001000000140000000c0000000d000000
120000000c000000020000005600000030000000310000001c000000c60100000c010000
0500000031001c00c6011c00c6010c0131000c0131001c00260000001c00000001000000
00000000000000000000000000000000250000000c00000001000000250000000c000000
07000080250000000c00000000000080220000000c000000ffffffff2100000008000000
250000000c00000003000000250000000c00000001000000190000000c00000000000000
180000000c000000ffffff001e000000180000003100000018000000c601000010010000
1d00000018000000d2010000320000006d020000250100001b0000001000000031000000
ea000000190000000c000000ffffff00140000000c0000000d000000120000000c000000
010000003600000010000000c6010000ea0000001b0000001000000031000000c7000000
3600000010000000c6010000c70000001b0000001000000031000000a500000036000000
10000000c6010000a50000001b0000001000000031000000830000003600000010000000
c6010000830000001b0000001000000031000000610000003600000010000000c6010000
610000001b00000010000000310000003e0000003600000010000000c60100003e000000
1b00000010000000310000001c0000003600000010000000c60100001c00000025000000
0c00000007000080250000000c00000000000080220000000c000000ffffffff21000000
08000000250000000c00000003000000250000000c00000001000000190000000c000000
ffffff00180000000c000000ffffff001e00000018000000000000000000000075020000
5a0100001d00000018000000d2010000320000006d02000025010000260000001c000000
0200000000000000010000000000000080808000250000000c0000000200000028000000
0c000000010000001b00000010000000310000001c000000140000000c0000000d000000
120000000c000000010000003600000010000000c60100001c0000003600000010000000
c60100000c0100003600000010000000310000000c010000360000001000000031000000
1c000000250000000c00000007000080250000000c00000000000080220000000c000000
ffffffff2100000008000000250000000c00000003000000250000000c00000002000000
190000000c000000ffffff00180000000c000000ffffff001e0000001800000000000000
00000000750200005a010000260000001c00000001000000000000000000000000000000
00000000250000000c00000001000000280000000c000000020000001b00000010000000
310000001c000000140000000c0000000d000000120000000c0000000100000036000000
10000000310000000c010000520000007001000002000000f0ffffff0000000000000000
0000000090010000000000cc0000000041007200690061006c0020004300790072000000
000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000
00000000000000000000000000006501f0070000000000002aadb13021008a0100000000
f0e81300bce91300780000008000000000000000301dc777ece8130001000000f0e81300
0f00000080cb6501f0e8130053aa003008cb650120e9130014000000c41bd701c4ea1300
190000006d22023006031b0070e71300000000009c08d7019c08d7010000130054220230
06031b000000000070e71300010000001153003006000000000000009c08d70144ea1300
c72202300600000001000000000000009c08d701000002309c08d70101000000e3ffffff
fcffe3ff5a8ed47700000000903ec777784fc77786060a225c00000020e8130008cb6501
04e813009ef5003086060a226476000800000000250000000c000000020000001b000000
100000002c0000000c0100003600000010000000310000000c0100001b00000010000000
2c000000ea000000360000001000000031000000ea0000001b000000100000002c000000
c7000000360000001000000031000000c70000001b000000100000002c000000a5000000
360000001000000031000000a50000001b000000100000002c0000008300000036000000
1000000031000000830000001b000000100000002c000000610000003600000010000000
31000000610000001b000000100000002c0000003e000000360000001000000031000000
3e0000001b000000100000002c0000001c0000003600000010000000310000001c000000
1b00000010000000310000000c0100003600000010000000c60100000c0100001b000000
1000000031000000110100003600000010000000310000000c0100001b00000010000000
b8000000110100003600000010000000b80000000c0100001b000000100000003f010000
1101000036000000100000003f0100000c0100001b00000010000000c601000011010000
3600000010000000c60100000c010000250000000c00000007000080250000000c000000
00000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000
250000000c00000002000000250000000c00000003000000250000000c00000001000000
190000000c000000ffffff00180000000c000000ffffff001e0000001800000005000000
050000007002000055010000250000000c00000007000080250000000c00000000000080
250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff210000000800000025000000
0c00000002000000250000000c00000003000000250000000c0000000100000019000000
0c000000ffffff00180000000c000000ffffff001e000000180000002e00000019000000
ca01000012010000250000000c00000007000080250000000c0000000000008025000000
0c0000000d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c000000
02000000250000000c00000003000000250000000c00000001000000190000000c000000
ffffff00180000000c000000ffffff001e000000180000002e00000019000000ca010000
0f010000250000000c00000005000080280000000c00000003000000260000001c000000
0300000000000000010000000000000000008000250000000c0000000300000028000000
0c000000010000001b0000001000000075000000eb000000140000000c0000000d000000
120000000c000000010000003600000010000000fc000000e60000003600000010000000
83010000f7000000260000001c00000001000000000000000100000000000000ff00ff00
250000000c00000001000000280000000c000000030000001b0000001000000075000000
290000003600000010000000fc0000008e000000360000001000000083010000a4000000
260000001c0000000300000000000000010000000000000000ff0000250000000c000000
03000000280000000c000000010000001b00000010000000750000008700000036000000
10000000fc000000bd000000360000001000000083010000bf0000001b00000010000000
75000000eb00000027000000180000000100000000000000000080000000000025000000
0c00000001000000260000001c0000000400000000000000010000000000000000008000
250000000c00000004000000280000000c00000003000000180000000c00000000008000
190000000c00000000000000120000000c00000002000000560000003000000072000000
e800000078000000ee000000050000007500e8007800eb007500ee007200eb007500e800
250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d000080
220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c0000000200000025000000
0c00000001000000250000000c00000004000000190000000c0000000000000018000000
0c000000000080001e000000180000002e00000019000000ca0100000f0100001b000000
10000000fc000000e6000000140000000c0000000d000000120000000c00000002000000
5600000030000000f9000000e3000000ff000000e900000005000000fc00e300ff00e600
fc00e900f900e600fc00e300250000000c00000007000080250000000c00000000000080
250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff210000000800000025000000
0c00000002000000250000000c00000001000000250000000c0000000400000019000000
0c00000000000000180000000c000000000080001e000000180000002e00000019000000
ca0100000f0100001b0000001000000083010000f7000000140000000c0000000d000000
120000000c00000002000000560000003000000080010000f400000086010000fa000000
050000008301f4008601f7008301fa008001f7008301f400250000000c00000007000080
250000000c00000000000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff
2100000008000000250000000c00000002000000250000000c0000000100000025000000
0c00000004000000190000000c00000000000000180000000c000000000080001e000000
180000002e00000019000000ca0100000f0100001b000000100000007500000029000000
27000000180000000300000000000000ff00ff0000000000250000000c00000003000000
280000000c00000001000000260000001c00000001000000000000000100000000000000
ff00ff00250000000c00000001000000280000000c00000004000000180000000c000000
ff00ff00140000000c0000000d000000120000000c000000020000002b00000018000000
7200000026000000770000002b000000250000000c00000007000080250000000c000000
00000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000
250000000c00000002000000250000000c00000003000000250000000c00000001000000
190000000c00000000000000180000000c000000ff00ff001e000000180000002e000000
19000000ca0100000f0100001b00000010000000fc0000008e000000140000000c000000
0d000000120000000c000000020000002b00000018000000f90000008b000000fe000000
90000000250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c000000
0d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000
250000000c00000003000000250000000c00000001000000190000000c00000000000000
180000000c000000ff00ff001e000000180000002e00000019000000ca0100000f010000
1b0000001000000083010000a4000000140000000c0000000d000000120000000c000000
020000002b0000001800000080010000a100000085010000a6000000250000000c000000
07000080250000000c00000000000080250000000c0000000d000080220000000c000000
ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000250000000c00000003000000
250000000c00000001000000190000000c00000000000000180000000c000000ff00ff00
1e000000180000002e00000019000000ca0100000f0100001b0000001000000075000000
870000002700000018000000040000000000000000ff000000000000250000000c000000
04000000280000000c00000003000000260000001c000000030000000000000001000000
0000000000ff0000250000000c00000003000000280000000c0000000100000018000000
0c00000000ff0000140000000c0000000d000000120000000c0000000200000056000000
2c0000007200000084000000780000008a000000040000007500840078008a0072008a00
75008400250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c000000
0d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000
250000000c00000004000000250000000c00000003000000190000000c00000000000000
180000000c00000000ff00001e000000180000002e00000019000000ca0100000f010000
1b00000010000000fc000000bd000000140000000c0000000d000000120000000c000000
02000000560000002c000000f9000000ba000000ff000000c000000004000000fc00ba00
ff00c000f900c000fc00ba00250000000c00000007000080250000000c00000000000080
250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff210000000800000025000000
0c00000002000000250000000c00000004000000250000000c0000000300000019000000
0c00000000000000180000000c00000000ff00001e000000180000002e00000019000000
ca0100000f0100001b0000001000000083010000bf000000140000000c0000000d000000
120000000c00000002000000560000002c00000080010000bc00000086010000c2000000
040000008301bc008601c2008001c2008301bc00250000000c0000000700008025000000
0c00000000000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff21000000
08000000250000000c00000002000000250000000c00000004000000250000000c000000
03000000190000000c00000000000000180000000c00000000ff00001e00000018000000
2e00000019000000ca0100000f010000250000000c00000007000080250000000c000000
00000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000
250000000c00000002000000250000000c00000004000000250000000c00000003000000
190000000c00000000000000180000000c00000000ff00001e000000180000002e000000
19000000ca01000012010000250000000c00000007000080250000000c00000000000080
250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff210000000800000025000000
0c00000002000000250000000c00000004000000250000000c0000000300000019000000
0c00000000000000180000000c00000000ff00001e000000180000000000000000000000
750200005a010000250000000c00000007000080250000000c0000000000008025000000
0c0000000d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c000000
02000000250000000c00000004000000250000000c00000003000000190000000c000000
00000000180000000c00000000ff00001e00000018000000000000000000000075020000
5a010000250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c000000
0d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000
250000000c00000004000000250000000c00000003000000190000000c00000000000000
180000000c00000000ff00001e000000180000000000000000000000750200005a010000
180000000c00000000000000190000000c000000ffffff00140000000c0000000d000000
120000000c0000000100000054000000540000001b000000030100002300000014010000
010000000000fa410000fa411b00000003010000010000004c0000000000000000000000
00000000ffffffffffffffff50000000300000000900000054000000540000001b000000
e100000023000000f2000000010000000000fa410000fa411b000000e100000001000000
4c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff500000003200340009000000
54000000540000001b000000be00000023000000cf000000010000000000fa410000fa41
1b000000be000000010000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff
500000003400722d0900000054000000540000001b0000009c00000023000000ad000000
010000000000fa410000fa411b0000009c000000010000004c0000000000000000000000
00000000ffffffffffffffff50000000360034000900000054000000540000001b000000
7a000000230000008b000000010000000000fa410000fa411b0000007a00000001000000
4c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff5000000038006c7609000000
540000005800000012000000580000002300000069000000010000000000fa410000fa41
1200000058000000020000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff
500000003100300009000000090000005400000058000000120000003500000023000000
46000000010000000000fa410000fa411200000035000000020000004c00000000000000
0000000000000000ffffffffffffffff5000000031003200090000000900000054000000
5800000012000000130000002300000024000000010000000000fa410000fa4112000000
13000000020000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff50000000
310034000900000009000000250000000c00000007000080250000000c00000000000080
250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff210000000800000025000000
0c00000002000000250000000c00000004000000250000000c0000000300000019000000
0c000000ffffff00180000000c000000000000001e000000180000000000000000000000
750200005a010000250000000c00000007000080250000000c0000000000008025000000
0c0000000d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c000000
02000000250000000c00000004000000250000000c00000003000000190000000c000000
ffffff00180000000c000000000000001e00000018000000000000000000000075020000
5a010000140000000c0000000d000000120000000c000000010000005400000064000000
630000001a010000860000002b010000010000000000fa410000fa41630000001a010000
040000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff5400000032003000
30003100090000000900000009000000090000005400000064000000ea0000001a010000
0d0100002b010000010000000000fa410000fa41ea0000001a010000040000004c000000
000000000000000000000000ffffffffffffffff54000000320030003000320009000000
0900000009000000090000005400000064000000710100001a010000940100002b010000
010000000000fa410000fa41710100001a010000040000004c0000000000000000000000
00000000ffffffffffffffff540000003200300030003300090000000900000009000000
09000000250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c000000
0d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000
250000000c00000004000000250000000c00000003000000190000000c000000ffffff00
180000000c000000000000001e000000180000000000000000000000750200005a010000
250000000c0000000d000080250000000c00000002000000250000000c0000000d000080
250000000c00000002000000250000000c00000007000080250000000c00000000000080
250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff210000000800000025000000
0c00000002000000250000000c00000004000000250000000c0000000300000019000000
0c000000ffffff00180000000c000000000000001e00000018000000ed00000030010000
090100004a010000140000000c0000000d000000120000000c0000000100000054000000
60000000f0000000340100000501000045010000010000000000fa410000fa41f0000000
34010000030000004c000000000000000000000000000000ffffffffffffffff54000000
200456043a0401300b0000000400000007000000250000000c0000000d00008025000000
0c00000002000000250000000c00000007000080250000000c0000000000008025000000
0c0000000d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c000000
02000000250000000c00000004000000250000000c00000003000000190000000c000000
ffffff00180000000c000000000000001e00000018000000000000000000000075020000
5a010000260000001c000000010000003c08000026060f006e10574d4643010000000000
0100000000000000020000004c100000000000004c300000000000000000000000000000
ffffff00250000000c00000001000000280000000c000000030000002700000018000000
0300000000000000ffffff0000000000250000000c00000003000000280000000c000000
04000000180000000c000000ffffff00190000000c00000000000000140000000c000000
0d000000120000000c000000020000002b00000018000000d2010000320000006c020000
25010000250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c000000
0d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000
250000000c00000003000000250000000c00000001000000190000000c00000000000000
180000000c000000ffffff001e00000018000000d3010000330000006c02000024010000
250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d000080
220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c0000000200000025000000
0c00000003000000250000000c00000001000000190000000c0000000000000018000000
0c000000ffffff001e00000018000000d3010000330000006c0200002401000026000000
1c0000000400000000000000010000000000000000008000250000000c00000004000000
280000000c000000010000001b00000010000000d801000040000000190000000c000000
ffffff00140000000c0000000d000000120000000c000000010000003600000010000000
f3010000400000001b00000010000000e501000040000000270000001800000001000000
000000000000800000000000250000000c00000001000000280000000c00000003000000
180000000c00000000008000190000000c00000000000000120000000c00000002000000
5600000030000000e20100003d000000e80100004300000005000000e5013d00e8014000
e5014300e2014000e5013d00180000000c00000000000000190000000c000000ffffff00
120000000c000000010000005400000088000000f7010000360000004602000047000000
010000000000fa410000fa41f7010000360000000a0000004c0000000000000000000000
00000000ffffffffffffffff600000001a043e043504440456044604560454043d044204
0900000009000000090000000d0000000400000009000000040000000800000008000000
070000005400000090000000f7010000490000004e0200005a000000010000000000fa41
0000fa41f7010000490000000b0000004c000000000000000000000000000000ffffffff
ffffffff640000003e0431043e0440043e0442043d043e04410442045604000009000000
090000000900000009000000090000000700000008000000090000000800000007000000
04000000250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c000000
0d000080220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000
250000000c00000001000000250000000c00000004000000190000000c000000ffffff00
180000000c000000000000001e00000018000000d3010000330000006c02000024010000
250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d000080
220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c0000000200000025000000
0c00000001000000250000000c00000004000000190000000c000000ffffff0018000000
0c000000000000001e00000018000000d3010000330000006c0200002401000026000000
1c00000003000000000000000100000000000000ff00ff00250000000c00000003000000
280000000c000000040000001b00000010000000d801000091000000140000000c000000
0d000000120000000c000000010000003600000010000000f3010000910000001b000000
10000000e50100009100000027000000180000000400000000000000ff00ff0000000000
250000000c00000004000000280000000c00000001000000180000000c000000ff00ff00
190000000c00000000000000120000000c000000020000002b00000018000000e2010000
8e000000e701000093000000180000000c00000000000000190000000c000000ffffff00
120000000c000000010000005400000088000000f7010000870000004602000098000000
010000000000fa410000fa41f7010000870000000a0000004c0000000000000000000000
00000000ffffffffffffffff600000001a043e043504440456044604560454043d044204
0900000009000000090000000d0000000400000009000000040000000800000008000000
070000005400000090000000f70100009a0000004e020000ab000000010000000000fa41
0000fa41f70100009a0000000b0000004c000000000000000000000000000000ffffffff
ffffffff640000003e0431043e0440043e0442043d043e04410442045604000009000000
090000000900000009000000090000000700000008000000090000000800000007000000
040000005400000094000000f7010000ad00000052020000be000000010000000000fa41
0000fa41f7010000ad0000000c0000004c000000000000000000000000000000ffffffff
ffffffff64000000340435043104560442043e04400441044c043a043e04570409000000
090000000900000004000000070000000900000009000000080000000900000007000000
090000000300000054000000a0000000f7010000c000000066020000d100000001000000
0000fa410000fa41f7010000c00000000e0000004c000000000000000000000000000000
ffffffffffffffff680000003704300431043e04400433043e04320430043d043e044104
420456040700000009000000090000000900000009000000060000000900000009000000
090000000800000009000000080000000700000004000000250000000c00000007000080
250000000c00000000000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff
2100000008000000250000000c00000002000000250000000c0000000400000025000000
0c00000003000000190000000c000000ffffff00180000000c000000000000001e000000
18000000d3010000330000006c02000024010000250000000c0000000700008025000000
0c00000000000080250000000c0000000d000080220000000c000000ffffffff21000000
08000000250000000c00000002000000250000000c00000004000000250000000c000000
03000000190000000c000000ffffff00180000000c000000000000001e00000018000000
d3010000330000006c02000024010000260000001c000000010000000000000001000000
0000000000ff0000250000000c00000001000000280000000c000000030000001b000000
10000000d8010000e2000000140000000c0000000d000000120000000c00000001000000
3600000010000000f3010000e20000001b00000010000000e5010000e200000027000000
18000000030000000000000000ff000000000000250000000c0000000300000028000000
0c00000004000000180000000c00000000ff0000190000000c0000000000000012000000
0c00000002000000560000002c000000e2010000df000000e8010000e500000004000000
e501df00e801e500e201e500e501df00180000000c00000000000000190000000c000000
ffffff00120000000c000000010000005400000088000000f7010000d800000046020000
e9000000010000000000fa410000fa41f7010000d80000000a0000004c00000000000000
0000000000000000ffffffffffffffff600000001a043e04350444045604460456045404
3d0442040900000009000000090000000d00000004000000090000000400000008000000
08000000070000005400000090000000f7010000eb0000004e020000fc00000001000000
0000fa410000fa41f7010000eb0000000b0000004c000000000000000000000000000000
ffffffffffffffff640000003e0431043e0440043e0442043d043e044104420456040000
090000000900000009000000090000000900000007000000080000000900000008000000
0700000004000000540000009c000000f7010000fe0000005d0200000f01000001000000
0000fa410000fa41f7010000fe0000000d0000004c000000000000000000000000000000
ffffffffffffffff680000003a04400435043404380442043e04400441044c043a043e04
570400000700000009000000090000000900000008000000070000000900000009000000
080000000900000007000000090000000300000054000000a0000000f701000011010000
6602000022010000010000000000fa410000fa41f7010000110100000e0000004c000000
000000000000000000000000ffffffffffffffff680000003704300431043e0440043304
3e04320430043d043e044104420456040700000009000000090000000900000009000000
060000000900000009000000090000000800000009000000080000000700000004000000
250000000c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d000080
220000000c000000ffffffff2100000008000000250000000c0000000200000025000000
0c00000003000000250000000c00000001000000190000000c000000ffffff0018000000
0c000000000000001e00000018000000d3010000330000006c0200002401000025000000
0c00000007000080250000000c00000000000080250000000c0000000d00008022000000
0c000000ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000250000000c000000
03000000250000000c00000001000000190000000c000000ffffff00180000000c000000
000000001e000000180000000000000000000000750200005a010000250000000c000000
07000080250000000c00000000000080250000000c0000000d000080220000000c000000
ffffffff2100000008000000250000000c00000002000000250000000c00000003000000
250000000c00000001000000190000000c000000ffffff00180000000c00000000000000
1e000000180000000000000000000000750200005a010000260000001c00000004000000
000000000100000000000000ffffff00250000000c00000004000000280000000c000000
01000000250000000c00000005000080280000000c00000003000000180000000c000000
ffffff00190000000c00000000000000140000000c0000000d000000120000000c000000
020000002b0000001800000005000000050000006f02000055010000250000000c000000
04000080250000000c00000007000080280000000c00000004000000250000000c000000
0d000080220000000c000000ffffffff0900000010000000750200005a01000021000000
08000000190000000c00000000000000180000000c000000ffffff00220000000c000000
ffffffff0a0000001000000000000000000000002100000008000000190000000c000000
00000000180000000c000000ffffff00220000000c000000ffffffff4600000034000000
28000000454d462b2a40000024000000180000000000803f00000080000000800000803f
0000008000000080460000001c00000010000000454d462b024000000c00000000000000
0e000000140000000000000010000000140000000400000003010800050000000b020000
0000050000000c026901920205000000090200000000050000000102ffffff0004000000
04010d000400000002010200030000001e00040000002701ffff030000001e0004000000
2701ffff030000001e00050000000102ffffff0005000000090200000000040000002701
ffff030000001e00050000000102ffffff0005000000090200000000040000002c010000
070000001604690192020000000008000000fa02000001000000ffffff00040000002d01
000007000000fc020000ffffff000000040000002d010100050000000902ffffff000500
00000102000000000400000004010d000400000002010200070000001b0465018d020500
050008000000fa0200000000000000000000040000002d01020007000000fc020000ffff
ff000000040000002d010300040000002701ffff030000001e00040000002d0101000400
00002d01000005000000010200000000050000000902ffffff00040000002c0100000700
00001604690192020000000007000000fc020000ffffff000000040000002d0104000400
0000f001010008000000fa02050000000000ffffff00040000002d01010004000000f001
00000400000004010d0004000000020102000e0000002403050033001d00db011d00db01
18013300180133001d0008000000fa0200000000000000000000040000002d0100000400
00002d010200040000002d010300040000002701ffff030000001e00040000002d010400
040000002d01000005000000010200000000050000000902ffffff00040000002c010000
0700000016041c01db0119003300040000002c0100000700000016041c01db0119003300
050000001402f4003300050000000102ffffff000400000004010d000400000002010100
050000001302f400db01050000001402d0003300050000001302d000db01050000001402
ac003300050000001302ac00db01050000001402890033000500000013028900db010500
00001402650033000500000013026500db01050000001402410033000500000013024100
db010500000014021d0033000500000013021d00db01040000002d010200040000002d01
0300040000002701ffff030000001e00040000002d010400040000002d01000005000000
0102ffffff00050000000902ffffff00040000002c010000070000001604690192020000
0000040000002c0100000700000016046901920200000000070000001504320189023400
e70108000000fa0200000100000080808000040000002d01050004000000f00100000500
000014021d0033000400000004010d0004000000020101000500000013021d00db010500
000013021801db01050000001302180133000500000013021d003300040000002d010200
040000002d010300040000002701ffff030000001e00040000002d010400040000002d01
0500050000000102ffffff00050000000902ffffff00040000002c010000070000001604
690192020000000008000000fa0200000000000000000000040000002d01000004000000
f00105000500000014021d0033000400000004010d000400000002010100050000001302
180133001c000000fb02efff0000000000009001000000cc00000000417269616c204379
720000000000000000000000000000000000000000000000040000002d01050005000000
140218012e0005000000130218013300050000001402f4002e00050000001302f4003300
050000001402d0002e00050000001302d0003300050000001402ac002e00050000001302
ac00330005000000140289002e000500000013028900330005000000140265002e000500
000013026500330005000000140241002e00050000001302410033000500000014021d00
2e000500000013021d003300050000001402180133000500000013021801db0105000000
14021d013300050000001302180133000500000014021d01c0000500000013021801c000
0500000014021d014e0105000000130218014e010500000014021d01db01050000001302
1801db01040000002d010200040000002d0103001c000000fb021100070000000000bc02
000000cc0102022253797374656d00000000000000000000000000000000000000000000
00000000040000002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d0105000400
00002d010400040000002d010000050000000102ffffff00050000000902ffffff000400
00002c01000007000000160464018d0205000500040000002d010200040000002d010300
040000002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d01
0400040000002d010000050000000102ffffff00050000000902ffffff00040000002c01
00000700000016041e01df011a003000040000002d010200040000002d01030004000000
2d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d0104000400
00002d010000050000000102ffffff00050000000902ffffff00040000002c0100000700
000016041b01df011a00300007000000fc020100000000000000040000002d0107000400
0000f001040008000000fa0200000100000000008000040000002d01040004000000f001
0000050000001402f5007a000400000004010d000400000002010100050000001302f000
08010500000013020201950108000000fa02000001000000ff00ff00040000002d010000
04000000f00104000500000014022b007a0005000000130294000801050000001302ab00
950108000000fa0200000100000000ff0000040000002d01040004000000f00100000500
000014028d007a00050000001302c5000801050000001302c7009501050000001402f500
7a0007000000fc020000000080000000040000002d01000008000000fa02000001000000
00008000040000002d01080004000000f001040005000000090200008000050000000102
0000000004000000020102000e000000240305007a00f2007d00f5007a00f8007700f500
7a00f200040000002d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff
030000001e00040000002d010500040000002d010000040000002d010800050000000102
0000000005000000090200008000040000002c0100000700000016041b01df011a003000
050000001402f00008010400000004010d0004000000020102000e000000240305000801
ed000b01f0000801f3000401f0000801ed00040000002d010200040000002d0103000400
00002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d010000
040000002d0108000500000001020000000005000000090200008000040000002c010000
0700000016041b01df011a003000050000001402020195010400000004010d0004000000
020102000e000000240305009501ff009801020195010501920102019501ff0004000000
2d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e000400
00002d010500040000002d010000040000002d0108000500000001020000000005000000
090200008000040000002c0100000700000016041b01df011a0030000500000014022b00
7a0007000000fc020000ff00ff000000040000002d01040004000000f001000008000000
fa02000001000000ff00ff00040000002d01000004000000f0010800050000000902ff00
ff000400000004010d000400000002010200070000001b042e007d002800770004000000
2d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e000400
00002d010500040000002d010400040000002d0100000500000001020000000005000000
0902ff00ff00040000002c0100000700000016041b01df011a0030000500000014029400
08010400000004010d000400000002010200070000001b0497000b019100040104000000
2d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e000400
00002d010500040000002d010400040000002d0100000500000001020000000005000000
0902ff00ff00040000002c0100000700000016041b01df011a003000050000001402ab00
95010400000004010d000400000002010200070000001b04ae009801a800920104000000
2d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e000400
00002d010500040000002d010400040000002d0100000500000001020000000005000000
0902ff00ff00040000002c0100000700000016041b01df011a0030000500000014028d00
7a0007000000fc02000000ff00000000040000002d01080004000000f001040008000000
fa0200000100000000ff0000040000002d01040004000000f001000005000000090200ff
00000400000004010d0004000000020102000c000000240304007a008a007d0090007700
90007a008a00040000002d010200040000002d010300040000002d010600040000002701
ffff030000001e00040000002d010500040000002d010800040000002d01040005000000
01020000000005000000090200ff0000040000002c0100000700000016041b01df011a00
3000050000001402c50008010400000004010d0004000000020102000c00000024030400
0801c2000b01c8000401c8000801c200040000002d010200040000002d01030004000000
2d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d0108000400
00002d0104000500000001020000000005000000090200ff0000040000002c0100000700
000016041b01df011a003000050000001402c70095010400000004010d00040000000201
02000c000000240304009501c4009801ca009201ca009501c400040000002d0102000400
00002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500
040000002d010800040000002d0104000500000001020000000005000000090200ff0000
040000002c0100000700000016041b01df011a003000040000002d010200040000002d01
0300040000002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d01050004000000
2d010800040000002d0104000500000001020000000005000000090200ff000004000000
2c0100000700000016041e01df011a003000040000002d010200040000002d0103000400
00002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d010800
040000002d0104000500000001020000000005000000090200ff0000040000002c010000
0700000016046901920200000000040000002d010200040000002d010300040000002d01
0600040000002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d01080004000000
2d0104000500000001020000000005000000090200ff0000040000002c01000007000000
16046901920200000000040000002d010200040000002d010300040000002d0106000400
00002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d010800040000002d010400
0500000001020000000005000000090200ff0000040000002c0100000700000016046901
92020000000005000000090200000000050000000102ffffff000400000004010d000400
00000201010009000000320a0e011c000100000030a30a0009000000320aeb001c000100
000032a30a0009000000320ac6001c000100000034a30a0009000000320aa3001c000100
000036a30a0009000000320a7f001c000100000038a30a000a000000320a5c0013000200
0000313009000a000a000000320a3700130002000000313209000a000a000000320a1400
130002000000313409000a00040000002d010200040000002d010300040000002d010600
040000002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d010800040000002d01
0400050000000102ffffff0005000000090200000000040000002c010000070000001604
6901920200000000040000002d010200040000002d010300040000002d01060004000000
2701ffff030000001e00040000002d010500040000002d010800040000002d0104000500
00000102ffffff0005000000090200000000040000002c01000007000000160469019202
000000000400000004010d0004000000020101000d000000320a26016800040000003230
3031090009000a0009000d000000320a2601f500040000003230303209000a0009000900
0d000000320a26018201040000003230303309000a0009000a00040000002d0102000400
00002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500
040000002d010800040000002d010400050000000102ffffff0005000000090200000000
040000002c0100000700000016046901920200000000040000002d010600040000002d01
0500040000002d010600040000002d010500040000002d010200040000002d0103000400
00002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d010800
040000002d010400050000000102ffffff0005000000090200000000040000002c010000
070000001604580115013d01f8000400000004010d0004000000020101000c000000320a
4101fb0003000000d0b3ea000b0005000700040000002d010600040000002d0105000400
00002d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e00
040000002d010500040000002d010800040000002d010400050000000102ffffff000500
0000090200000000040000002c010000070000001604690192020000000008000000fa02
000000000000ffffff00040000002d01000004000000f001040007000000fc020000ffff
ff000000040000002d01040004000000f0010800050000000902ffffff00050000000102
000000000400000004010d000400000002010200070000001b04330189023400e7010400
00002d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e00
040000002d010500040000002d010400040000002d010000050000000102000000000500
00000902ffffff00040000002c010000070000001604310188023500e801040000002d01
0200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e0004000000
2d010500040000002d010400040000002d01000005000000010200000000050000000902
ffffff00040000002c010000070000001604310188023500e80108000000fa0200000100
000000008000040000002d01080004000000f00100000500000014024300ee0105000000
0102ffffff000400000004010d00040000000201010005000000130243000a0205000000
14024300fb0107000000fc020000000080000000040000002d01000004000000f0010400
050000000902000080000500000001020000000004000000020102000e00000024030500
fb014000fe014300fb014600f8014300fb01400005000000090200000000050000000102
ffffff00040000000201010016000000320a38000e020a000000caeee5f4b3f6b3baedf2
09000a0009000e0004000900050008000800080018000000320a4c000e020b000000eee1
eef0eef2edeef1f2b30009000a0009000a00090007000900090009000700040004000000
2d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e000400
00002d010500040000002d010000040000002d010800050000000102ffffff0005000000
090200000000040000002c010000070000001604310188023500e801040000002d010200
040000002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d01
0500040000002d010000040000002d010800050000000102ffffff000500000009020000
0000040000002c010000070000001604310188023500e80108000000fa02000001000000
ff00ff00040000002d01040004000000f00108000500000014029700ee01040000000401
0d00040000000201010005000000130297000a020500000014029700fb0107000000fc02
0000ff00ff000000040000002d01080004000000f0010000050000000902ff00ff000500
00000102000000000400000002010200070000001b049a00fe019400f801050000000902
00000000050000000102ffffff00040000000201010016000000320a8d000e020a000000
caeee5f4b3f6b3baedf209000a0009000e0004000900050008000800080018000000320a
a1000e020b000000eee1eef0eef2edeef1f2b30009000a0009000a000900070009000900
09000700040019000000320ab5000e020c000000e4e5e1b3f2eef0f1fceaeebf09000a00
09000400080009000a00080009000800090003001c000000320ac8000e020e000000e7e0
e1eef0e3eee2e0edeef1f2b307000a0009000a00090006000a0009000900090009000900
07000400040000002d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff
030000001e00040000002d010500040000002d010800040000002d010400050000000102
ffffff0005000000090200000000040000002c010000070000001604310188023500e801
040000002d010200040000002d010300040000002d010600040000002701ffff03000000
1e00040000002d010500040000002d010800040000002d010400050000000102ffffff00
05000000090200000000040000002c010000070000001604310188023500e80108000000
fa0200000100000000ff0000040000002d01000004000000f0010400050000001402ec00
ee010400000004010d000400000002010100050000001302ec000a02050000001402ec00
fb0107000000fc02000000ff00000000040000002d01040004000000f001080005000000
090200ff00000500000001020000000004000000020102000c00000024030400fb01e900
fe01ef00f801ef00fb01e90005000000090200000000050000000102ffffff0004000000
0201010016000000320ae1000e020a000000caeee5f4b3f6b3baedf209000a0009000e00
04000900050008000800080018000000320af5000e020b000000eee1eef0eef2edeef1f2
b3f109000a0009000a0009000700090009000900070004001b000000320a09010e020d00
0000eaf0e5e4e8f2eef0f1fceaeebfb307000a0009000a00080007000a00090008000a00
07000a0003001c000000320a1d010e020e000000e7e0e1eef0e3eee2e0edeef1f2b30700
0a0009000a00090006000a000900090009000900090007000400040000002d0102000400
00002d010300040000002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500
040000002d010400040000002d010000050000000102ffffff0005000000090200000000
040000002c010000070000001604310188023500e801040000002d010200040000002d01
0300040000002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d01050004000000
2d010400040000002d010000050000000102ffffff000500000009020000000004000000
2c0100000700000016046901920200000000040000002d010200040000002d0103000400
00002d010600040000002701ffff030000001e00040000002d010500040000002d010400
040000002d010000050000000102ffffff0005000000090200000000040000002c010000
070000001604690192020000000008000000fa02000001000000ffffff00040000002d01
080004000000f0010000040000002d01070004000000f0010400050000000902ffffff00
050000000102000000000400000004010d000400000002010200070000001b0465018d02
0500050007000000fc020000000000000000040000002d010000040000002d0102000400
0000f0010800040000002d010600040000002701ffff030000001e000500000001020000
0000050000000902ffffff00040000002701ffff030000001e0005000000010200000000
050000000902ffffff00040000002701ffff030000000000

Рис. 2.4. Динаміка показників ділової активності

Показники ділової активності дають змогу оцінити, наскільки ефективно
підприємство використовує свої кошти. До цієї групи відносяться
показники обертання, які мають велике значення для оцінки фінансового
стану підприємства, оскільки швидкість обороту коштів, тобто швидкість
перетворення їх в грошову форму безпосередньо впливає на
платоспроможність підприємства [14, с. 78].

Коефіцієнт обертання активів (трансформації капіталу, ресурсовіддача)
характеризує ефективність використання підприємством всіх наявних у
нього ресурсів незалежно від джерела їх залучення та відображає, скільки
разів за рік здійснюється повний цикл виробництва та обігу, або скільки
одиниць реалізованої продукції принесла кожна одиниця активів.

Ефективність використання основних фондів характеризується показником
фондовіддачі, який відображає, скільки реалізованої продукції припадає
на одиницю коштів, вкладених в основні фонди. Зростання фондовіддачі ВАТ
„Шляховик” свідчить про підвищення ефективності використання основних
фондів.

Про ефективність використання оборотних фондів та про оптимальність
вкладень в цю частину активів свідчить значення коефіцієнту обертання
засобів. Зменшення значення коефіцієнту на кінець 2003 р. порівнянні з
його значенням на початок 2002 р. свідчить про уповільнення обороту
оборотних засобів.

Таблиця 2.4

Розрахунок показників рентабельності ВАТ „ „Шляховик”

Назва показника2001 рік2002 рік2003 рік1. Коефіцієнт рентабельності
активів-1181,3·2/

(13323,7+19061,4)3156,3·2/

(19061,4+36286,6)2. Коефіцієнт рентабельності
реалізації551,8/16222,71759,6/23606,34551,0/27406,23. Коефіцієнт
рентабельності операційної
діяльності199,5/16222,71181,3/23606,33156,3/27406,24. Коефіцієнт
рентабельності основної
діяльності551,8/15670,91759,6/21846,74551/22855,25. Коефіцієнт
рентабельності власного
капіталу-1181,32/(12229,1+10660,3)3156,32/(12229,1+19304,5)5. Період
окупності власного
капіталу-(12229,1+10660,3)/21181,3(12229,1+19304,5)/23156,3

Таблиця 2.5

Динаміка показників рентабельності підприємства

Назва показника2001200220031. Коефіцієнт рентабельності
активів-0,07290,1142. Коефіцієнт рентабельності
реалізації0,0340,07450,1673. Коефіцієнт рентабельності операційної
діяльності0,0130,050,1154. Коефіцієнт рентабельності основної
діяльності0,0350,0810,1994. Коефіцієнт рентабельності власного
капіталу-0,1030,25. Період окупності власного капіталу-9,715
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Рис. 2.5. Динаміка коефіцієнтів рентабельності за 2001-2003 рр.
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Рис. 2.6. Динаміка періоду окупності власного капіталу за 2001-2003 рр.

Коефіцієнт рентабельності активів (всього капіталу) відображає, скільки
прибутку за рік отримано на кожну одиницю коштів, вкладених у
підприємство незалежно від джерела їх залучення. Коефіцієнт
рентабельності має тенденцію до зростання. Середньорічний темп приросту
становить 7%.

В коефіцієнті рентабельності реалізації знаходять відображення зміни в
політиці ціноутворення та здатність підприємства контролювати
собівартість реалізованої продукції. Динаміка коефіцієнтів підприємства
за 2001-2003 рр. свідчила про необхідність перегляду цін або посилення
контролю за використанням матеріально-виробничих запасів. Позитивним є
зростання даного показника у 2003 р.

Динаміка коефіцієнту рентабельності основної діяльності відображає
збільшення співвідношення отриманого прибутку від реалізації до витрат
на виробництво продукції, виробництво і реалізація якої є головною метою
створення підприємства і забезпечують основну частку його доходів.

Динаміка коефіцієнта рентабельності власного капіталу відображає,
неухильне збільшення частки грошових одиниць чистого прибутку, які
“заробила” кожна грошова одиниця, інвестована власниками підприємства,
тобто характеризую збільшення ефективності використання інвестованого
капіталу.

Показник періоду окупності власного капіталу є оберненим до попереднього
і визначає, через скільки років капітал, авансований в діяльність
підприємства буде поверненим власнику за рахунок отриманого
підприємством прибутку. Позитивним є зменшення значення цього показника
у 2003 р. порівняно з 2002 р. на 4,41 рік.

2.3. Узагальнююча оцінка фінансового стану підприємства

Отже, протягом 2001 – 2003 рр. мало місце неухильне збільшення
показників рентабельності підприємства.

Прибутковість підприємства характеризується комплексом показників.
Коефіцієнт рентабельності активів (всього капіталу) відображає, скільки
прибутку за рік отримано на кожну одиницю коштів, вкладених у
підприємство незалежно від джерела їх залучення. Коефіцієнт
рентабельності має тенденцію до зростання. Середньорічний темп приросту
становить 7%.

В коефіцієнті рентабельності реалізації знаходять відображення зміни в
політиці ціноутворення та здатність підприємства контролювати
собівартість реалізованої продукції. Динаміка коефіцієнтів підприємства
за 2001 – 2003 рр. свідчила про необхідність перегляду цін або посилення
контролю за використанням матеріально-виробничих запасів.

Показник періоду окупності власного капіталу є оберненим до попереднього
і визначає, через скільки років капітал, авансований в діяльність
підприємства буде поверненим власнику за рахунок отриманого
підприємством прибутку. Позитивним є зменшення значення цього показника
у 2002 р. порівняно з 2001 р. на 4,41 рік.

3. ШЛЯХИ ЗМІЦНЕННЯ ФІНАНСОВОГО СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА

Проаналізувавши розраховані вище показники, можна сформулювати критерії
покращення фінансового стану підприємства.

Підприємству необхідно підтримувати певний обсяг запасів для
забезпечення відповідного обсягу продажу. Оскільки, з другого боку,
надмірні запаси відвертають грошові кошти, які можна використати більш
прибутково для інших цілей. Підтримувати запаси слід на можливо низькому
рівні, достатньому для реалізації відповідного обсягу продаж.

Негативним фактором є зростання залежності від позикових коштів.
Оскільки дані свідчать про зростання прибутковості підприємства, то
зменшення цієї залежності можливе шляхом виплати частини прибутку
кредиторам. Високий рівень коефіцієнтів загальної ліквідності свідчить
про те, що у підприємства високий рівень дебіторської заборгованості.

Аналіз показників оборотності капіталу вказує також на бездіяльність
частини власних коштів підприємства. Тому необхідно збільшити швидкість
обертання власного капіталу.

У роботі підприємства є і інші негативні моменти:

– підприємство випускає усього лише один вид продукції одного сорту,
тобто відсутня диверсифікованість виробництва, унаслідок чого на
показниках роботи підприємства може сильно позначитися коливання попиту
на його продукцію. Потрібно удосконалити технологію виготовлення
асфальтної суміші з добавками за німецькою технологією, яка робить
асфальт дружнішим. Це хоч і призведе до подорожчання товару, проте
зробить продукцію ВАТ „Шляховик” якіснішою і конкурентоспроможнішою на
ринку.;

– частину своєї продукції підприємство реалізує по більш низьких цінах
іншим підприємствам у формі взаємозаліків, що негативно позначається на
його фінансових результатах;

– не можна не відзначити деяке збільшення собівартості одиниці продукції
в 2003 р. у порівнянні з 2002 р., хоча, швидше за все, воно викликано
інфляційними моментами і компенсується ціною, що збільшилася.

У ході оцінки були виявлені резерви зростання прибутку за рахунок
декількох факторів:

– за рахунок збільшення обсягу реалізації продукції. Це можливо перш за
все завдяки активізації діяльності на ринку, участі у тендерах. Україні
за географічним розташуванням – транзитна держава, що робить діяльність
ВАТ. „ „Шляховик” затребуваною на ринку;

– за рахунок зниження собівартості товарної продукції. Це можливе
завдяки вдосконалення структури виробництва (див. рис. 3);

– за рахунок підвищення середньореалізаційних цін внаслідок оптимізації
структури реалізації продукції.

Усе це говорить про успішне функціонування підприємства в звітному році.
Більш того, порівнюючи темпи зростання прибутку і виторги від
реалізації, можна зробити висновок, що підприємство йде по інтенсивному
шляху розвитку, тобто при не значному росту випуску продукції показники
прибутку і рентабельності виросли на досить значну величину. Це говорить
про досить ефективне використання підприємством своїх ресурсів.

У результаті проведеної оцінки можна зробити висновок, що для даного
підприємства на мікрорівні доцільним є використання підприємством
антикризової фінансової стратегії за кожним із напрямів:

— проведення поглибленого аналізу структури кредиторськоїзаборгованості
у динаміці з метою пошуків способів і джерел її погашення:

— аналіз структури заборгованості за довгостроковими кредитами з -метою
з’ясування причин несвоєчасності їх погашення;

— аналіз структури дебіторської заборгованості, причин її виникнення
іможливостей погашення;

— забезпечення необхідного рівня самофінансування виробничого розвитку
підприємства за рахунок прибутку, оптимізації податкових
платежів,ефективної амортизаційної політики;

— підвищення рівня ліквідності активів шляхом збільшення питомої
вагиоборотних активів;ч

— проведення інвентаризації основних виробничих фондів для визначення їх
придатності й необхідності в експлуатації:

— проведення аналізу ефективності й доцільності довгострокових
фінансових вкладень:

— забезпечення компенсації можливих фінансових збитків шляхом:

1) резервування частини фінансових ресурсів у вигляді формуванняцільових
резервних фондів, страхового фонду підприємства відповідно довимог
чинного національного законодавства;

2) формування системи штрафних санкцій — за несвоєчасної
оплатипоставленої продукції встановити штрафи у розмірі 0,5% від суми
несплати закожний день прострочення;

— ефективне управління портфелем цінних паперів, у т. ч,
прибутковимиопераціями на фондовому ринку.

За результатами аналізу рентабельності підприємства можна сформулювати
наступні пропозиції [12, c. 151]:

1) По-перше, для одержання максимального прибутку підприємство повинне
найбільше повно використовувати ресурси, що знаходяться в його
розпорядженні, і, в першу чергу, воно повинно використовувати виявлений
резерв по виробництву на наявному в нього устаткуванні додаткової
продукції. Збільшення випуску знижує витрати на одиницю продукції, тобто
витрати на її виготовлення в розрахунку на одиницю продукції знижуються,
а отже, знижується собівартість, що в остаточному підсумку веде до
збільшення прибутку від реалізації продукції. Ну а крім цього, додаткове
виробництво рентабельної продукції вже саме по собі дає додатковий
прибуток. Таким чином, при збільшенні випуску і, відповідно, реалізації
рентабельної продукції збільшується прибуток у розрахунку на одиницю
продукції, а також збільшується кількість реалізованої продукції, кожна
додаткова одиниця якої збільшує загальну суму прибутку. Унаслідок цього,
збільшення рентабельної продукції, що випускається, за умови її
реалізації дає значний приріст обсягу прибутку. Додатковий приріст
обсягу продукції, що випускається, може дати підприємству 237,405 тис.
грн. додаткового прибутку.

2) Зниження собівартості також значно може збільшити одержуваний
підприємством прибуток. Як описувалося в попередньому пункті, одним з
факторів зниження собівартості є збільшення обсягу продукції, що
випускається. Іншими факторами є:

– злагоджена робота всіх складових виробничого процесу (основного,
допоміжного, обслуговуючого виробництва);

– оптимізація потокових процесів на підприємстві.

Аналіз показав, що після проведення відповідних заходів щодо зниження
собівартості підприємство може дістати додатковий прибуток у розмірі
440,000 тис. грн.

3) Вагомим фактором одержання додаткового прибутку є оптимізація
структури збуту. При проведенні даної оптимізації питома вага продукції,
реалізованої по договірним, більш високих цінах, повинна збільшитися до
свого максимального рівня, а в ідеалі – до 100%. Відповідно, частка
продукції, реалізованої підприємством іншим організаціям по лінії
взаємозаліків по більш низьких цінах повинна бути якнайнижче.

На ряду з постійним замовником — державною корпорацією “Укравтодор”,
потрібно також розширювати коло приватних замовників. Серед пріоритетних
ринків збуту повинні бути Київська, Одеська та Волинська області,
будівництво міжнародних автобанів.

4) Організаційна структура.

Проаналізувавши специфіку діяльності підприємства, можна сформулювати
пропозицію щодо удосконалення організаційної структури (рис. 3).

5) Диверсифікація ринків отримання сировини.

Джерелами постачання основних будівельних матеріалів є: – щебіню —
Коростенський кар’єр Житомирської області; – бітуму — Кременчуцький
нафтопереробний завод. Щодо постачання бітуму, то потрібно налагодити
взаємозв’язки з Херсонським нафтопереробним заводом.

Таким чином, підприємство може обрати реальні для себечинники підвищення
платоспроможності порівняно з граничними розмірамиабо, навпаки, створити
умови, коли сам граничний рівень невеликий і йогопорівняно нескладно
досягнути.

picscalex100010009000003310000000000070000000000050000000b02000000000500
00000c02bd302823070000001b04bd302823000000000500000014020000000005000000
1302bd302823050000001402bd30000005000000130200002823030000000000

ВИСНОВКИ

Фінансова діяльність підприємства має бути спрямована на забезпечення
систематичного надходження й ефективного використання фінансових
ресурсів, дотримання розрахункової і кредитної дисципліни, досягнення
раціонального співвідношення власних і залучених коштів, фінансової
стійкості з метою ефективного функціонування підприємства.

Саме цим зумовлюється необхідність і практична значущість систематичної
оцінки фінансового стану підприємства, якій належить суттєва роль у
забезпеченні його стабільного фінансового стану.

Як правило, що вищі показники обсягу виробництва і реалізації продукції,
робіт, послуг і нижча їх собівартість, то вища прибутковість
підприємства, що позитивно впливає на його фінансовий станНеритмічність
виробничих процесів, погіршання якості продукції, труднощі з її
реалізацією призводять до зменшення надходження коштів на рахунки
підприємства, в результаті чого погіршується його платоспроможність.

Існує і зворотний зв’язок, оскільки брак коштів може призвести до
перебоїв у забезпеченні матеріальними ресурсами, а отже у виробничому
процесі.

В роботі було проаналізовано основні поняття та практично здійснено
діагностику фінансового стану ВАТ „ Шляховик”.

Загальні значення проаналізованих показників наступні:

1. Коефіцієнт абсолютної ліквідності за 2003 р. мав
середньорічнезначення – 0,3 і його показник свідчить про те, що
короткострокові зобов’язанняпідприємства можуть бути швидко погашені
ліквідними коштами.

2. Коефіцієнт загальної ліквідності (покриття) — його
показникивідповідають нормативним значенням, що свідчить про те, що
підприємствомає достатньо коштів для своєчасного погашення своїх
поточних боргів

3. Коефіцієнт фінансової стійкості товариства вище нормативногозначення,
що свідчить про те, що у фінансуванні активів частка власногокапіталу
більше ніж залученого.

4. Коефіцієнт покриття зобов’язань свідчить про те, що у
підприємствафінансова стабільність забезпечується в цілому власними
коштами. В цілому,проведений аналіз показників фінансової
звітності дає можливістьхарактеризувати економічний стан Товариства
як позитивний, і має тенденціюдо розвитку.

Отже, загалом фінансовий стан підприємства ВАТ „Шляховик”
характеризується як стійкий, підприємство рентабельне та успішно
конкурує на ринку, що свідчить про злагоджену роботу колективу.

СПИСОК ВИКОРИСТАНОЇ ЛІТЕРАТУРИ

1. Закон України “Про бухгалтерський облік та фінансову звітність в
Україні” від 16.07.1999 р. №996-ХІV із змінами і доповненнями, внесеними
Законами України від 11.05.2000 р. №1707-ІІІ, від 08.06.2000 р.
№1829-ІІ.

2. Александрова М. М., Виговська Н. Г., Кірейцев Г. Г., Петрук О. М.,
Маслова С. О. Фінанси підприємств: Навч. посіб. для студ. екон. спец.
всіх форм навч. / Г.Г. Кірейцева (ред.). — 2.вид., перероб. та доп. —
К.: ЦУЛ, 2002. — 268 с.

3. Бандурка О.М., Коробов М.Я. Фінансова діяльність підприємства:
Підруч. для студ. вищ. навч. закл., що навч. за освітньо-проф. програмою
спеціаліста зі спец.”Фінанси”, “Банківська справа”:”Облік і аудит”. —
2.вид., перероб. і доп. — К.: Либідь, 2003. — 384 с.

4. Барнич Ю.О. Бізнес-план виробничої підприємницької діяльності: Навч.
посіб. для студ. вищ. навч. закладів / Національний технічний ун-т
України “Київський політехнічний ін-т”. Видавничо-поліграфічний
факультет. — К.: ВАТ “УкрНДІСВД”, 2002. — 120 с.

5. Біла О.Г., Галик Л.М., Дрівко М.М. Фінанси організацій і підприємств:
Навч.-метод. посібник для самостійного вивчення дисципліни студ. спец.
6.050104 “Фінанси”, 6.050105 “Банківська справа”, 6.050106 “Облік і
аудит” / Центральна спілка споживчих товариств України; Львівська
комерційна академія. — Л.: Видавництво ЛКА, 2002. — 112 с.

6. Бутинець Ф.Ф., Мних Є.В., Олійник О.В. Економічний аналіз:
Практикум:Навчальний посіб. для студ. спец. 7.050106 “Облік і аудит”,
7.050201 “Менеджмент організацій” — Житомир: ВАТ “Рута”, 2000. — 416 с.

7. Гриньова В.М., Коюда В.О. Фінанси підприємств в схемах: Навч.
посібник — Х.: ВД “ІНЖЕК”, 2003. — 191 с.

8. Ізмайлова К.В. Фінансовий аналіз: Навч. посіб. — К.: МАУП, 2000. —
148 с.

9. Зайцев Н.Л. Экономика промышленного предприятия: Учебник; 2-е изд.,
перераб. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2002.- 226 с.

10. Зятковський І.В. Фінанси підприємств: Навч. посіб. для студ. екон.
спец. вищ. навч. закл.. — К.: Кондор, 2003. — 364 с.

11. Крамаренко Г.О. Фінансовий аналіз і планування: Навч. посібник для
студ. вищих навч. закл. / Дніпропетровська академія управління, бізнесу
та права. Кафедра фінансів і банківської справи. — Д.: Видавництво
ДАУБП, 2001. — 224 с.

12. Кульчицький М.І. Економічне регулювання розвитку виробничої сфери в
регіоні: Дис. канд. екон. наук: 08.06.02 / НАН України; Інститут
регіональних досліджень. — Л.: Каменяр, 2003. — 161 с.

13. Петрович И.М. Атаманчук Р.П. Производственная мощность и экономика
предприятия. – М.: ИНФРА-М 1990. – 298 с.

14. Петряєва З.Ф. Фінансовий аналіз діяльності підприємства: Навч.
посіб. / Харківський держ. економічний ун-т. — Х.: ХДЕУ, 2002. — 164 с.

15. Плисак В.Й. Управління ризиком фінансової стійкості підприємства //
Фінанси України – №1, 2001 р. с 67 – 72.

16. Хрипач В.Я.Экономика предприятия. – Минск: Лата, 2004. – 254 с.

17. Шиян Д.В., Строченко Н.І. Фінансовий аналіз: Навч. посібник. — К.:
А.С.К., 2003. — 229 с.

18. http://www.smida.gov.ua

19. http://www.smau.gov.ua

ДОДАТОК 1

Показники фінансової незалежності та структури капіталу

Назва показникаФормула розрахунку1. Коефіцієнт незалежності (автономії,
власного капіталу)Власний капітал

Валюта балансу2. Коефіцієнт концентрації позикового капіталуПозиковий
капітал

Валюта балансу3. Коефіцієнт фінансової залежності Активи 1

Власний каптал коефіцієнт незалежності4. Коефіцієнт фінансової
стабільностіВласний капітал

Позичковий капітал5. Коефіцієнт заборгованостіПозиковий капітал

Власний капітал6. Показник фінансового лівериджуДовгострокові пасиви

Власний капітал7. Коефіцієнт забезпеченості за кредитами (коефіцієнт
покриття відсотка)Чистий прибуток витрати

до оподаткування + на виплату

відсотків8. Коефіцієнт маневреності власних коштівВласні оборотні кошти

Власний капіталДОДАТОК 2

Показники ліквідності та платоспроможності

Назва показникаФормула розрахункуФормула розрахунку з використанням
статей балансу (ф.№1)Орієнтовне значення1. Величина власних оборотних
коштів (робочий, функціонуючий капітал)Оборотні активи – короткострокові
зобов’язанняРяд. 260 – ряд. 620> 0, збільшення2. Коефіцієнт абсолютної
ліквідностіГрошові кошти

Короткострокові пасивиРяд. 220 + ряд. 230 + ряд. 240

Ряд. 620> 0, 23. Коефіцієнт швидкої (проміжної) ліквідностіОборотні
активи – запаси

Короткострокові пасивиРяд. 260 – (ряд.100 – ряд.140)

Ряд. 620

> 14. Коефіцієнт поточної (загальної) ліквідності (покриття)Оборотні
активи

Короткострокові пасивиРяд. 260

Ряд. 620> 25. Коефіцієнт маневрування власних оборотних коштівГрошові
кошти + поточні фінансові інвестиції

Величина власних оборотних коштівРяд. 220 + ряд. 230 + ряд. 240

Ряд. 260 – ряд 620збільшення6. Частка оборотних коштів в активахОборотні
активи

Валюта балансуРяд. 260

Ряд. 280-7. Частка запасів в поточних активахЗапаси

Поточні активиРяд. 100 – ряд. 140

Ряд. 260-

8. Частка власних оборотних коштів у покритті запасівВеличина власних
оборотних коштів

Запаси Ряд. 260 – ряд. 620

Ряд. 100 – ряд. 140> 0,5ДОДАТОК 3

Показники ділової активності підприємства

Назва показникаФормула розрахункуФормула розрахунку з використанням форм
звітності1. Коефіцієнт оборотності активів (коефіцієнт трансформації
капіталу, ресурсовіддача)Виручка від реалізації

Середній підсумок балансуРяд. 010 ф.№2

(ряд. 280 гр.3 ф.№1 + ряд. 280 гр.4 ф.№1) / 22. Коефіцієнт оборотності
дебіторської заборгованостіВиручка від реалізації

Середня дебіторська заборгованістьРяд. 010 ф.№2

(ряд.160 – ряд.210 гр.3 ф.№1 + ряд. 160 –

– ряд.210 гр.4 ф.№1) / 23. Коефіцієнт оборотності кредиторської
заборгованостіСобівартість реалізованої продукції

Середня кредиторська заборгованістьРяд. 040 ф.№2

(ряд. 620 гр.3 ф.№1 + ряд. 620 гр.3 ф.№1) / 24. Коефіцієнт оборотності
матеріально-виробничих запасівСобівартість реалізованої продукції

Середні виробничі запасиРяд. 040 ф.№2

(ряд.100 – ряд.140 гр.3 ф.№1 + ряд. 100 –

– ряд.140 гр.4 ф.№1) / 25. Коефіцієнт оборотності власного
капіталуЧистий дохід

Середня величина власного капіталуРяд. 035 ф.№2

(ряд. 380 гр.3 ф.№1 + ряд. 380 гр.4 ф.№1) / 26. Коефіцієнт оборотності
основних засобів (фондовіддача)Чистий дохід

Середня вартість основних фондівРяд. 035 ф.№2

(ряд. 031 гр.3 ф.№1 + ряд. 031 гр.4 ф.№1) / 27. Коефіцієнт оборотності
засобівЧистий дохід

Середня величина оборотних активівРяд. 035 ф.№2

(ряд. 260 гр.3 ф.№1 + ряд. 260 гр.4 ф.№1) / 28. Тривалість обороту в
дняхКількість календарних днів звітного періоду

Коефіцієнт оберненостіРозрахунково9. Тривалість операційного циклу в
дняхТривалість обороту дебіторської заборгованості +

+ Тривалість обороту запасівРозрахунково10. Тривалість фінансового
циклуТривалість операційного циклу –

– Тривалість обороту кредиторської заборгованостіРозрахунково ДОДАТОК 4

Показники прибутковості підприємства

Назва показникаФормула розрахункуФормула розрахунку з використанням
статей звітності1. Коефіцієнт рентабельності активів (всього
капіталу)Чистий прибуток

Середня величина активів підприємства

(валюти балансу)Ряд. 220 ф.№2

(ряд. 280 ф.№1 гр.3 + ряд.280 ф.№1 гр.4) / 22. Коефіцієнт
рентабельності реалізаціїПрибуток від реалізації продукції (валовий)

Чистий дохід (виручка) від реалізації продукціїРяд. 050 ф.№2

Ряд. 035 ф.№23. Коефіцієнт рентабельності реалізації 2 (операційна
рентабельність продажу)Чистий прибуток

Чистий дохід (виручка) від реалізації продукціїРяд. 220 ф.№2

Ряд. 035 ф.№24. Коефіцієнт рентабельності основної діяльностіПрибуток
від реалізації продукції (валовий)

Собівартість реалізованої продукціїРяд. 050 ф.№2

Ряд. 040 ф.№25. Коефіцієнт рентабельності власного капіталуЧистий
прибуток

Середня величина власного капіталуРяд. 220 ф.№2

(ряд. 380 ф.№1 гр.3 + ряд. 380 ф.№1 гр.4) / 26. Період окупності
власного капіталуСередня величина власного капіталу

Чистий прибуток(ряд. 380 ф.№1 гр.3 + ряд. 380 ф.№1 гр.4) / 2

Ряд. 220 ф.№2

ДОДАТОК 5

Додаток до Положення (стандарту) бухгалтерського обліку 2КОДИДата (рiк,
мiсяць, число)……….20021231ПiдприємствоВАТ „ „Шляховик”за
ЄДРПОУ05408668Територiя07408, Київська обл., м. Васильків, вул.
Власенко, 4-А за КОАТУУ3240600000Форма власностiПРИВАТНА ВЛАСНІСТЬза
КФВ20Орган державного управлiння   за СПОДУ6024Галузь (вид
дiяльностi)ЛІНІЙНЕ БУДІВНИЦТВОза ЗКГНГ61129Вид економічної
діяльностіБудівельне виробництвоза КВЕД45231Одиниця вимiру:
тис.грн.Контрольна сума-Aдреса:07400, Київська обл.., м. Бровари, вул..
Кутузова, 2-А

БАЛАНСна 31 грудня ……….2002 p. Форма N1Код за ДКУД1801001

AКТИВКод рядкаНа початок рокуНа кінець звітного періоду1234І. Необоротні
активиНематеріальні активи:залишкова вартість0101,50первісна
вартість0111,81,8знос012(0,3)(1,8)Незавершене
будівництво020104,2104,2Основні засоби:залишкова
вартість0303938,24754,7первісна
вартість0317329,88633,7знос032(3391,6)(3879)Довгострокові фінансові
інвестиції:які обліковуються за методом участі в капіталі інших
підприємств040інші фінансові інвестиції0451052114,7Довгострокова
дебіторська заборгованість050Відстрочені податкові активи06023,9Інші
необоротні активи07046,3Гудвіл при консолідації075Усього за розділом
І0804152,97003,8ІІ. Оборотні активиЗапаси:виробничі
запаси1001275,41319,7тварини на вирощуванні та відгодівлі110незавершене
виробництво120готова продукція130товари140Векселі одержані150Дебіторська
заборгованість за товари, роботи, послуги:чиста реалізаційна
вартість1602815,37548,2первісна вартість1612815,37548,2резерв сумнівних
боргів162(0)(0)Дебіторська заборгованість за розрахунками:з
бюджетом170за виданими авансами180з нарахованих доходів190із внутрішніх
розрахунків200Інша поточна дебіторська заборгованість210392,594,6Поточні
фінансові інвестиції2202311,52685,2Грошові кошти та їх еквіваленти:в
національній валюті2302053,9287,7в іноземній валюті24084,2122,2Інші
оборотні активи250Усього за розділом ІІ2608932,812057,6ІІІ. Витрати
майбутніх періодів270238Баланс28013323,719061,4

ПАСИВКод рядкаНа початок рокуНа кінець звітного періоду1234І. Власний
капіталСтатутний капітал30074,774,7Пайовий капітал310Додатковий
вкладений капітал320Інший додатковий капітал3303621,44008,9Резервний
капітал340Нерозподілений прибуток (непокритий
збиток)3506964,28145,5Неоплачений капітал360Вилучений капітал370Усього
за розділом І38010660,312229,1Частка меншості385ІІ. Забезпечення
наступних витрат і платежівЗабезпечення виплат персоналу400Інші
забезпечення410415416( )()Цільове фінансування420Усього за розділом
ІІ430ІІІ. Довгострокові зобов’язанняДовгострокові кредити банків440Інші
довгострокові фінансові зобов’язання450Відстрочені податкові
зобов’язання460Інші довгострокові зобов’язання470Усього за розділом
ІІІ480ІV. Поточні зобов’язанняКороткострокові кредити банків500Поточна
заборгованість за довгостроковими зобов’язаннями510Векселі
видані520Кредиторська заборгованість за товари, роботи,
послуги53016454768,2Поточні зобов’язання за розрахунками:з одержаних
авансів540з бюджетом55048718,5з позабюджетних платежів560122,8зі
страхування57032,352,4з оплати праці58093,594,1з
учасниками590204,5802,1із внутрішніх розрахунків600Інші поточні
зобов’язання61078,31097Усього за розділом ІV6202663,46832,3V. Доходи
майбутніх періодів630Баланс64013323,719061,4

Керівник________________(підпис)(прізвище)Головний
бухгалтер________________(підпис)(прізвище)

ДОДАТОК 6

Додаток до Положення (стандарту) бухгалтерського обліку 2КОДИДата (рiк,
мiсяць, число)……….20031231ПiдприємствоВАТ „ „Шляховик”за
ЄДРПОУ05408668Територiя07408, Київська обл., м.Васильків, вул. Власенко,

4-А за КОАТУУ3240600000Форма власностiКОЛЕКТИВНА ВЛАСНІСТЬза КФВ20Орган
державного управлiння   за СПОДУ6024Галузь (вид дiяльностi)ЛІНІЙНЕ
БУДІВНИЦТВОза ЗКГНГ61129Вид економічної діяльностіБудівельне
виробництвоза КВЕД45231Одиниця вимiру: тис.грн.Контрольна
сума-Aдреса:07400, Київська обл.., м. Бровари, вул.. Кутузова, 2-А

БАЛАНСна 31 грудня ……….2003 p. Форма N1Код за ДКУД1801001

AКТИВКод рядкаНа початок рокуНа кінець звітного періоду1234І. Необоротні
активиНематеріальні активи:залишкова вартість010первісна
вартість0111,81,8знос0121,81,8Незавершене
будівництво020104,2104,2Основні засоби:залишкова
вартість0304754,75232,1первісна
вартість0318633,79792,3знос03238794560,2Довгострокові фінансові
інвестиції:які обліковуються за методом участі в капіталі інших
підприємств040інші фінансові інвестиції0452114,72077,9Довгострокова
дебіторська заборгованість050Відстрочені податкові активи06023,9Інші
необоротні активи0706,36,8Гудвіл при консолідації075Усього за розділом
І0807003,87421,0ІІ. Оборотні активиЗапаси:виробничі
запаси1001319,71156,0тварини на вирощуванні та відгодівлі110незавершене
виробництво120готова продукція130товари140Векселі одержані150Дебіторська
заборгованість за товари, роботи, послуги:чиста реалізаційна
вартість1607548,27096,3первісна вартість1617548,27096,3резерв сумнівних
боргів162Дебіторська заборгованість за розрахунками:з бюджетом170за
виданими авансами180з нарахованих доходів190із внутрішніх
розрахунків200Інша поточна дебіторська
заборгованість21094,63559,9Поточні фінансові
інвестиції2202685,28685,2Грошові кошти та їх еквіваленти:в національній
валюті230287,78224,8в іноземній валюті240122,2108,0Інші оборотні
активи250Усього за розділом ІІ26012057,628865,6ІІІ. Витрати майбутніх
періодів270Баланс28019061,436286,6

ПАСИВКод рядкаНа початок рокуНа кінець звітного періоду1234І. Власний
капіталСтатутний капітал30074,71419,2Пайовий капітал310Додатковий
вкладений капітал320Інший додатковий капітал3304008,96583,5Резервний
капітал340Нерозподілений прибуток (непокритий
збиток)3508145,511301,8Неоплачений капітал360Вилучений капітал370Усього
за розділом І38012229,119304,5Частка меншості385ІІ. Забезпечення
наступних витрат і платежівЗабезпечення виплат персоналу400Інші
забезпечення410415416( )()Цільове фінансування420Усього за розділом
ІІ430ІІІ. Довгострокові зобов’язанняДовгострокові кредити банків440Інші
довгострокові фінансові зобов’язання45010000Відстрочені податкові
зобов’язання460Інші довгострокові зобов’язання470Усього за розділом
ІІІ48010000ІV. Поточні зобов’язанняКороткострокові кредити
банків500Поточна заборгованість за довгостроковими
зобов’язаннями510Векселі видані520Кредиторська заборгованість за товари,
роботи, послуги5304768,25424,3Поточні зобов’язання за розрахунками:з
одержаних авансів540з бюджетом55018,5508,6з позабюджетних платежів560зі
страхування57052,470,0з оплати праці58094,1153,2з
учасниками590802,1802,2із внутрішніх розрахунків600Інші поточні
зобов’язання610109723,8Усього за розділом ІV6206832,36982,1V. Доходи
майбутніх періодів630Баланс64019061,436286,6

Керівник________________(підпис)(прізвище)Головний
бухгалтер________________(підпис)(прізвище)

ДОДАТОК 7

Додаток до Положення (стандарту) бухгалтерського обліку 3КОДИДата (рік,
місяць, число)……….20021231Підприємство ВАТ „ „Шляховик”за
ЄДРПОУ05408668Територія07408, Київська обл., м.Васильків, вул. Власенко,
4-Аза КОАТУУ3240600000Орган державного управління за СПОДУ6024Галузь
(вид діяльності)ЛІНІЙНЕ БУДІВНИЦТВОза ЗКГНГ61129

ЗВІТ ПРО ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ за 2002 р.

І. ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ

СтаттяКод рядкаЗа звітний періодЗа попередній період1234Доход (виручка)
від реалізації продукції (товарів, робіт,
послуг)01036358,623947,4Податок на додану
вартість0155356,73991,2Акцизний збір020

025Інші вирахування з доходу0307395,63733,5Чистий доход (виручка) від
реалізації продукції (товарів, робіт,
послуг)03523606,316222,7Собівартість реалізованої продукції (товарів,
робіт,
послуг)04021846,715670,9Валовий:прибуток0501759,6551,8збиток055Інші
операційні доходи0602854,8340,2Адміністративні
витрати070877,7765,1Витрати на збут080Інші операційні
витрати0902275,9Фінансові результати від операційної діяльності:
прибуток1001460,8126,9збиток105Дохід від участі в капіталі110Інші
фінансові доходи120412,1599,3Інші доходи130Фінансові
витрати14013,3Втрати від участі в капіталі150Інші
витрати16017244Фінансові результати від звичайної діяльності до
оподаткування:

прибуток1701687,6684,9збиток175Податок на прибуток від звичайної
діяльності180506,3485,4Фінансові результати від звичайної діяльності:

прибуток1901181,3199,5збиток195Надзвичайні:

доходи:200витрати205Податки з надзвичайного прибутку210Чистий:

прибуток:2201181,3199,5збиток225ІI. ЕЛЕМЕНТИ ОПЕРАЦІЙНИХ ВИТРАТ

Найменування показникаКод рядкаЗа звітний періодЗа попередній
період1234Матеріальні затрати23018314,313528,2Витрати на оплату
праці2402082,21321,4Відрахування на соціальні
заходи250779,8466,5Амортизація260670,4438,7Інші операційні
витрати2703153,6681,2Разом28025000,316436

ІІІ. РОЗРАХУНОК ПОКАЗНИКІВ ПРИБУТКОВОСТІ АКЦІЙ

Назва статтіКод рядкаЗа звітний періодЗа попередній
період1234Середньорічна кількість простих акцій3007113671136Скоригована
середньорічна кількість простих акцій3107113671136Чистий прибуток, що
припадає на одну просту акцію32016,606222,82,80449Скоригований чистий
прибуток, що припадає на одну просту акцію33016,606222,80449Дивіденди на
одну просту акцію3403,936123,93612

ДОДАТОК 8

Додаток до Положення (стандарту) бухгалтерського обліку 3КОДИДата (рік,
місяць, число)……….20031231Підприємство ВАТ „ „Шляховик”за
ЄДРПОУ05408668Територія07408, Київська обл., м.Васильків, вул. Власенко,
4-Аза КОАТУУ3240600000Орган державного управління за СПОДУ6024Галузь
(вид діяльності)ЛІНІЙНЕ БУДІВНИЦТВОза ЗКГНГ61129

ЗВІТ ПРО ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ за 2003 р.

І. ФІНАНСОВІ РЕЗУЛЬТАТИ

СтаттяКод рядкаЗа звітний періодЗа попередній період1234Доход (виручка)
від реалізації продукції (товарів, робіт,
послуг)01033450,136358,6Податок на додану
вартість0154617,95356,7Акцизний збір020

025Інші вирахування з доходу0301426,07395,6Чистий доход (виручка) від
реалізації продукції (товарів, робіт,
послуг)03527406,223606,3Собівартість реалізованої продукції (товарів,
робіт,
послуг)04022855,221846,7Валовий:прибуток0504551,01759,6збиток055Інші
операційні доходи0603750,82854,8Адміністративні
витрати0701286,6877,7Витрати на збут080Інші операційні
витрати0902858,32275,9Фінансові результати від операційної діяльності:
прибуток1004156,91460,8збиток105Дохід від участі в капіталі110Інші
фінансові доходи120352,1412,1Інші доходи130Фінансові
витрати14013,3Втрати від участі в капіталі150Інші витрати160172Фінансові
результати від звичайної діяльності до оподаткування:

прибуток1704509,01687,6збиток175Податок на прибуток від звичайної
діяльності1801352,7506,3Фінансові результати від звичайної діяльності:

прибуток1903156,31181,3збиток195Надзвичайні:

доходи:200витрати205Податки з надзвичайного прибутку210Чистий:

прибуток:2203156,31181,3збиток225ІI. ЕЛЕМЕНТИ ОПЕРАЦІЙНИХ ВИТРАТ

Найменування показникаКод рядкаЗа звітний періодЗа попередній
період1234Матеріальні затрати23016606,118314,3Витрати на оплату
праці2402423,12082,2Відрахування на соціальні
заходи250928,2779,8Амортизація260740,4670,4Інші операційні
витрати2703444,03153,6Разом28024141,825000,3

ІІІ. РОЗРАХУНОК ПОКАЗНИКІВ ПРИБУТКОВОСТІ АКЦІЙ

Назва статтіКод рядкаЗа звітний періодЗа попередній
період1234Середньорічна кількість простих акцій3007113671136Скоригована
середньорічна кількість простих акцій3107113671136Чистий прибуток, що
припадає на одну просту акцію32044,3699416,60622Скоригований чистий
прибуток, що припадає на одну просту акцію33044,3699416,60622Дивіденди
на одну просту акцію3404,217273,93612350

Похожие документы
Обсуждение
    Заказать реферат
    UkrReferat.com. Всі права захищені. 2000-2019