.

Анализ финансовой отчетности по предприятию ОАО ‘Родинский сырзавод’

Язык: русский
Формат: контрольна
Тип документа: Word Doc
0 1300
Скачать документ

32

ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ

РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

«АЛТАЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ»

ЭКОНОМИЧЕСКИЙ ФАКУЛЬТЕТ

КАФЕДРА БУХГАЛТЕРСКОГО УЧЕТА, АНАЛИЗА И АУДИТА

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА ПО ДИСЦИПЛИНЕ:

АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ

Выполнила студентка

Курса 5, группы 15

Нескоромная Е.А.

Проверил:

Преподаватель КЭН

Эргардт О.И.

Славгород 2006г.

Анализ финансовой отчетности по предприятию ОАО «Родинский сырзавод»

Объектом на базе, которого произошли исследования является ОАО
«Родинский сырзавод Родинского района Алтайского края.

Анализируемая организация направления перерабатывающей промышленности,
занимается производством молочных продуктов.

1. Корректирование баланса на индекс инфляции Ju = 1,14

2. Чтение баланса и финансовой отчетности:

Чтобы дать характеристику финансовой устойчивости проанализируем баланс
предприятия за 2203 и 2004 года отдельно все отделы.

1) Сравниваем удельный вес внеоборотных и оборотных активов.

Таблица 1

Наименование показателейНа начало годаНа конец годаОтклонениеТыс. руб.в
% к итогуТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогу1. Внеоборотные
активы413324325929-874+52. Оборотные активы 1342576796171-5464-5Итого
1755810011220100-4590-

Вывод: Из таблицы видно, что предприятие финансово не устойчиво, т.к. 2
раздел баланса во много превышает 1 раздел баланса 71% >29% на 42 %
отчетный год и предыдущий год 76% >24% на 52%.

2) Сравниваем собственные и заемные средства.

Таблица 2

Наименование показателейНа начало годаНа конец годаОтклонениеТыс. руб.в
% к итогуТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогу1. Собственные
средства-731-4,16-3783-33,7-3052-29,542. Заемные
средства18289104,1615003133,7-3286+29,54Итого 1755810011220100 –
6338-Вывод: Из таблицы видно, что предприятие финансово не устойчиво,
так как заемные средства во много раз превышают собственные. Определена
недостаточность реального собственного капитала. В отчетном году
собственные средства составили – 33,7% тогда как заемные средства
133,7%, а в предыдущем периоде – 4,16% и 104,16%. На конец отчетного
периода увеличилась сумма непокрытого убытка, которая сложилась за
несколько лет. Собственных средств для финансирования у организации нет,
очень высокие кредиты, а организация неплатежеспособна.

3) Сравниваем 1 раздел баланса «Внеоборотные активы»

Таблица 3

Наименование показателейНа начало годаНа конец годаОтклонениеТыс. руб.в
% к итогуТыс. руб.В % к итогуТыс. руб.В % к итогуI. Внеоборотные
активы1.1. Нематериальные активы——1.2. Основные
средства380492,04293890,15-866-1,891.3. Незавершенное
строительство721,74722,21-+0,471.4. Долгосрочные финансовые
вложения2576,222497,64-8+1,42Итого по разделу I41331003259100-874-

Вывод: Из анализа структуры внеоборотных активов мы видим, что в
отчетном периодепроизошло выбытие и снижение основных средств на 866
тыс. Руб. Или 1,89%, незавершенное строительство осталось без изменения,
но удельный вес на конец периода увеличился на 0,47%, долгосрочные
финансовые вложения снизились на 8 тыс. руб., опять же доля их во
внеоборотных активах увеличилась на 1,42%.

4) Сравниваем 2 раздел баланса «Оборотные активы»

Таблица 4

Наименование показателейНа начало годаНа конец годаОтклонение Тыс. руб.в
% к итогуТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогуI. Оборотные
активы1.1.Запасы345025,70527966,32+1829+40,62в том числе: 1.1.1. Сырье и
материалы240017,886878,63-1713-9,251.1.2. Затраты в незавершенном
производстве–458257,56+4582+57,561.1.3. Готовая продукция и товары для
перепродажи10287,66—1028-7,661.1.4. Товары отгруженные——1.1.5.
Расходы будущих периодов220,16100,13-12-0,031.2.
НДС144110,7394811,91-493+1,181.3.Дебиторская задолженность, ожидаемая в
течение 12 месяцев841962,71160120,12-6818-42,59в том числе:

1.3.1. покупатели и заказчики478035,60109913,81-3681-21,791.3.2. прочие
дебиторы363927,115026,31-3137-20,881.4.Денежные
средства1150,861331,65+18+0,79Итого по разделу 134251007961100-5464-

Вывод: Из таблицы видно, что баланс предприятия неликвидный, т.е. по
сравнению с предыдущим годом в отчетном году – запасы увеличились на 1
829 тыс. руб. или 40,62 %, на это повлияло увеличение затрат в
незавершенном производстве на конец отчетного периода, которых на начало
не было, а на конец они составили 4 582 тыс.руб, тогда как сырье и
материалы значительно уменьшились на 1 713 тыс. руб. или 9,25%.Готовая
продукция уменьшилась к концу периода т.к. у завода в 2004 году нет
своей собственной продукции, завод занимается продажей комиссионной
продукции, которую он ежемесячно получает от комитента. НДС по
приобретенным ценностям уменьшился на 493 тыс. руб. или 1,18%,
дебиторская задолженность уменьшилась на 6 818 тыс. руб. или 42,59%,
денежные средства незначительно увеличились на конец отчетного периода
на 0,79% или 18 тыс. руб.

4) Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности:

Предыдущий год 8419 < 12574Отчетный год 1601 < 11990Оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности:Предыдущий год Дт = ___44240___ = 6,35 > Кт = ___44518_____ = 5,71

(5522+8419)/2 (3006+12574)/2

Отчетный год Дт = ___5473____ = 1,09 < Кт = ____8207_____ = 1,13(8419+1601)/2 (12574+11990)/2Вывод: На предприятии оборачиваемость дебиторской задолженности в отчетном году меньше, чем оборачиваемость кредиторской задолженности, в предыдущем году оборачиваемость дебиторской задолженности больше, чем кредиторская, это говорит о том, что в отчетном году предприятие финансово неустойчивое, некредитоспособное, не рассчитывается с кредиторами и живет за счет заемных средств.5) Рассчитаем чистые активы и сравним их с Уставным капиталом:Отчетный год 11 220 – (13 + 14 990) = - 3 783 < 115Предыдущий год 17 55 8 – (13 + 18 274) = - 731 < 1156) Рассчитаем чистые оборотные активы :Предыдущий год 3 259 – (13 + 14 990) = - 11 744Отчетный год 4 133 – (15 + 18 274) = - 14 156Вывод: Предприятие неплатежеспособное, не хватает средств рассчитаться с долгами, предприятия работает за счет заемных средств.Анализ баланса1) Анализ состава, структуры и динамики актива баланса методом структурной динамики (по скорректированному балансу).Таблица 5Наименование показателейНа начало годаНа конец годаОтклонение Тыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогуАктивI. Внеоборотные активы1.1. Нематериальные активы------1.2. Основные средства380421,67293826,18-866+4,511.3. Незавершенное строительство720,41720,64-+0,231.4. Доходные вложения в материальные ценности------1.5. Долгосрочные финансовые вложения2571,462492,23-8+0,771.6. Отложенные налоговые активы------1.7. Прочие внеоборотные активы------Итого по разделу I413323,54325929,05-874+5,512. Оборотные активы2.1.Запасы345019,65527947,22+1829+27,57в том числе: 2.1.1. Сырье и материалы240013,676876,14-1713-7,532.1.2. Затраты в незавершенном производстве--458240,98+4582+40,982.1.3. Готовая продукция10285,85---1028-5,852.1.4.Товары отгруженные------2.1.5. Расходы будущих периодов220,13100,09-12-0,042.2. НДС14418,219488,48-493+0,272.3.Дебиторская задолженность, ожидаемая в течение 12 месяцев841947,95160114,32-6818-33,63в том числе:2.3.1.покупатели и заказчики478027,2310999,83-3681+17,42.3.2.прочие дебиторы369320,725024,49-3137-16,232.4. Краткосрочные финансовые вложения------2.5. Денежные средства1150,651331,19+18+0,542.6.Прочие оборотные активы------Итого по разделу II13 42576,467 96171,21-5 464-5,25БАЛАНС17 55810011 220100-6 338-2) Анализ состава, структуры, динамики источников средств предприятия методом структурной динамики (по скорректированному балансу).Таблица 6Наименование показателейНа начало годаНа конец годаОтклонение Тыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогуПассив III. Капитал и резервы3.1. Уставный капитал1150,651151,020+0,373.2. Добавочный капитал13237,54132311,790+4,253.3. Резервный капитал270,15240,21-3+0,06в том числе:резервы, образованные всоответствии с законодательством270,15240,21-3+0,06Резервы, образованные в соответствии с учредительными документами------3.4. Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)-2196-12,50-5245-46,77-3049-34,24Итого по разделу III.-731-4,16-3783-33,72-3052-29,56IV. Долгосрочные обязательства 4.1.Займы и кредиты 150,09130,12-20,034.2. Отложенные налоговые обязательства------4.3. Прочие долгосрочные обязательства------Итого по разделу IV.150,09130,12-20,03V. Краткосрочные обязательства 5.1.Займы и кредиты570032,46300026,74-2700-5,725.2. Кредиторская задолженность1257471,6111990106,86-584+35,25в том числе 5.2.1. поставщики и подрядчики865649,30946784,38+811+35,085.2.2. задолженность перед персоналом организации1250,71770,69-48-0,025.2.3. задолженность перед государственными внебюджетными фондами9925,659318,30+61+2,655.2.4. задолженность по налогам и сборам201211,46140612,52-606+1,065.2.5 прочие кредиторы7894,491090,97-680-3,52Итого по разделу V.18274104,0114990133,60-3284+29,59БАЛАНС 1755810011220100-6338-Вывод: Валюта баланса в отчетном периоде уменьшилась по сравнению с предыдущим периодом на 6 338 тыс. руб. Сумма внеоборотных активов уменьшились на 874 тыс. руб. Остаточная стоимость основных средств снизилась, но это не повлияло отрицательно на актив баланса. На 8 тыс. руб. снизились долгосрочные финансовые вложения, по этой строке указываются акции за минусом созданного резерва под обесценение ценных бумаг. Большую часть оборотных активов, в предыдущий период, составляет дебиторская задолженность 47,95% активов, в отчетном периоде большую часть составили запасы 47,22%, т.е. затраты в незавершенном производстве 40,98%.в отчетном периоде дебиторская задолженность снизилась на 6 818 тыс. руб. или на 33,63%, задолженность перед покупателями и заказчиками на 17,40%, прочие дебиторф 16,23%.Большую часть пассива баланса составляют краткосрочные обязательства 133,60% вотчетном периоде и 104,01% в предыдущем периоде.. Из них большую часть занимает кредиторская задолженность, она составляет на конец отчетного периода 106,86%, задолженность перед поставщиками и подрядчиками – 84,38%, остальная задолженность перед персоналом организации, перед государственными внебюджетными фондами, задолженность по налогам и сборам и пр. кредиторы. Займы и кредиты в отчетном периоде снизились на 5,69%, но тем не менее удельный вес их в пассиве баланса составляет 1/3, что говорит о том, что собственных средств мало и предприятие рассчитывается с кредиторами за счет заемных средств. Собственный капитал предприятия еще более снизился в отчетном периоде за счет сложившегося убытка на 5 245 тыс. руб. или 46,74%, что значительно снижает валюту баланса на конец отчетного периода. Предприятие потеряло полностью финансовую устойчивость, баланс абсолютно не ликвидный, предприятие неплатежеспособно.Анализ финансовой устойчивости деятельности предприятияТаблица 7ПоказателиНа начало периодаНа конец периодаОтклонениятыс. руб. %1. Наличие собственных оборотных средств-4864-7042-21781452. Запасы3450527918291533. Обеспеченность запасов собственными источниками финансирования (1-2) (Показатель 1)+ предприятие абсолютно финансово устойчивое- предприятие относительно финансово устойчивое-8314-12321-4007+1484. Собственные оборотные средства и краткосрочные кредиты (СОС+ККстр610)836-4042-4878-4835. Обеспеченность запасов собственными источниками и краткосрочными кредитами (4-2)(Показатель 2)+ предприятие относительно финансово устойчивое- предприятие относительно финансово неустойчивое (предкризисное состояние)-2614-9321-6707+3576.Собственные оборотные средства, краткосрочные кредиты и кредиторская задолженность134107948-5462+597. Обеспеченность запасов всеми источниками финансирования (6-2) (Показатель 3)+ предприятие относительно финансово неустойчивое (предкризисное состояние)- предприятие абсолютно неустойчиво (кризисное состояние)99602669-7291+27Вывод: Рассчитав все три показателя мы видим, что как на начало периода так и на конец предприятие относительно финансово неустойчиво. Это говорит о том, что возникают задержки обязательных платежей и расчетов, организация испытывает хроническую нехватку живых денег, образуются долги перед кредиторами. Испытывается недостаток в собственных оборотных средствах.Анализ финансовой устойчивости при помощи финансовых коэффициентовКоэффициент автономии (независимости) меньше нормы, что говорит о повышении зависимости предприятия от заемных источников финансирования хозяйственного кругооборота и оценивается отрицательно. Коэффициент задолженности выше нормы, т.е высокая задолженность предприятия по обязательствам. Коэффициент обеспеченности собственными источниками меньше 0,1, т.е. структура баланса предприятия считается неудовлетворительной, а само предприятие – неплатежеспособным. Коэффициент маневренности показывает, какая часть собственного капитала предприятия находится в мобильной форме, позволяющей свободно маневрировать капиталом, собственные оборотные средства находятся в обороте, поэтому средств для расчета с кредиторами не хватает.Анализ ликвидности баланса на основе платежеспособности и коэффициентов ликвидностиА1 – быстрореализуемые активы (Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения)А2 - легко реализуемые активы (Дебиторская задолженность, ожидаемая в течение 12 месяцев)А3 - медленно реализуемые активы (Дебиторская задолженность, ожидаемая более 12 месяцев + Запасы – Расходы будущих периодов + НДС + Долгосрочные финансовые вложения)А4 – труднореализуемые активы (1 раздел Актива – Долгосрочные финансовые вложения + Расходы будущих периодов)П1 - срочные обязательства (Кредиторская задолженность)П2 - среднесрочная задолженность (Краткосрочные кредиты и займы (стр. 610))П3 - краткосрочная задолженность (Долгосрочные обязательства (стр. 590))П4 - постоянные пассивы (Итог 3 раздела + ДБП)Баланс считается абсолютно ликвидным, а предприятие платежеспособным, если:А1 П1, А2 П2, А3 П3, А4 П4Таблица 9ПоказателиНа начало периодаНа конец периодаОтклонениеТыс. руб.%А1115133+18116А284191601-681819А351266466+1340126А438983020-87877П1 1257411990-58495П257003000+270053П31513-287П4-731-3783-3052518Вывод: Из данной таблицы видно, что баланс предприятия не абсолютно ликвидный ни на начало периода ни на конец периода, а само предприятие не платежеспособное, так как не имеет своих денежных средств. А1 П1, А2 > П2

Анализ финансовых коэффициентов ликвидности

Таблица 10

№Наименование показателяМетодика расчета показателяНормативное
значениеНа начало периодаНа конец периодаОтклонениеНачало – норма
(3-2)Конец-норма (4-2)Конец-начало (4-3)12345671Коэффициент абсолютной
ликвидности(ДС+КФВ) / (5раздел Пассива – ДБП)>= 0,2

=< 0,30,010,01-0,29-0,29-2Коэффициент промежуточного покрытия (критической ликвидности)(ДС+КФВ + Деб. задолженность до 1 года) / (5раздел Пассива - ДБП)>= 0,5

=< 20,470,12-0,03-0,38-0,353Коэффициент текущей ликвидности(ДС+КФВ+Запасы+Деб. задолж.)2 раздел Актива / (5раздел Пассива - ДБП)> = 2

=< 3,750,630,47-1,37-1,53-0,164Коэффициент платежеспособностиПо Ф-4 (ДС на нач.+поступило ДС по всем видам деят-ти (приток)) / направлено ДС по всем видам деят-ти (отток)> =1

1

1

-5Коэффициент перспективной ликвидности(А1+А2+А3+А4) / (П1+П2+П3)

>= 2

0,96

0,75

-1,04

-1,25

-0,21

Вывод: Абсолютная ликвидность и на начало и на конец периода 0,01, но
это меньше нормативного значения, текущая ликвидность снижается.
Коэффициент абсолютной ликвидности меньше нормы, т.е. предприятие не
может покрыть часть краткосрочной задолженности за счет имеющихся
денежных средств и краткосрочных финансовых вложений. Коэффициент
текущей ликвидности тоже меньше нормы, т.е. предприятие не может покрыть
текущую задолженность в ближайшей перспективе, так как нет равномерного,
своевременного и полного погашения дебиторской задолженности.
Коэффициент промежуточного покрытия меньше нормы, т.е. появилась
необходимость пополнять реальный собственный капитал предприятия и
обоснованно сдерживать рост внеоборотных активов и долгосрочной
дебиторской задолженности. Коэффициент платежеспособности находится в
норме, у предприятия есть способность покрыть сумму всех долгосрочных и
краткосрочных активов имеющимися на балансе активами.

Анализ рентабельности (убыточности)

Таблица 11

№Наименование показателяМетодика расчета показателяНормативное
значениеЗа предыдущий периодЗа отчетный периодОтклонениеНачало – норма
(3-2)Конец-норма (4-2)Конец-начало (4-3)1Рентабельность (убыточность)
продаж Прибыль (убыток) от продаж (050) / выручка (010)

>= 0,25

-0,01

-0,50

-0,26

-0,75

-0,492Рентабельность (убыточность) производственных фондовПрибыль
(убыток) от продаж (050) / (Ср. величина ОПФ + Ср. величина запасов
(210))

> =0,1

-0,04

-0,31

-0,14

-0,41

-0,273Рентабельность (убыточность) продукцииПрибыль (убыток) (050) /
себестоимость (020)

> =0,1

-0,01

-0,33

-0,11

-0,43

-0,324Рентабельность (убыточность) активовЧП (Убыток) / Среднегод.
величина активов

-0,01

-0,25

-0,245Рентабельность (убыточность) собственного капиталаЧП (Убыток) /
среднегодовая величина СК(3 раздел + ДБП)

-2,54

1,62

4,16

Вывод: На анализируемом предприятии сложился убыток за предыдущий год и
отчетный год, поэтому рассчитали показатели убыточности. Из таблицы
видно, что все показатели убыточности в отчетном периоде снизились.
Снизилась убыточность собственного капитала на 0,43. Убыточность продаж
снизилась на 0,49, убыточность производственных фондов снизилась на
0,27, убыточность продукции снизилась на 0,32. Убыточность всех активов
снизилась на 0,24, т.е. снижена эффективность использования предприятием
в отчетном периоде активов. Убыточность всех производственных фондов
снижается быстрее убыточности активов. При убыточной деятельности
предприятия увеличение оборачиваемости приводит лишь к ускоренному
производству убытков и соответственно отрицательной рентабельности всех
активов.

Рассчитать золотое правило экономики:

Темп роста прибыли от продаж: __2734__ * 100 = 983%

-278

Темп роста выручки: __5473__ * 100 = 12,37%

44240

Темп роста себестоимости: __8207__ * 100 = 18,44%

44518

Темп роста валюты баланса: __11220__ * 100 = 63,90%

17558

Вывод: Темп роста выручки ниже темпов роста валюты баланса, темп роста
прибыли этот показатель получился равен 983%, т.к. убытки в отчетном
периоде составили 2734 тыс. руб. и в предыдущем периоде 278 тыс. руб.,
темп роста выручки ниже темпов роста себестоимости. Золотое правило не
соблюдается ни по одному из показателей.

Анализ показателей деловой активности (показатели оборачиваемости)

Таблица 12

№Наименование показателяМетодика расчета показателяЗа предыдущий
периодЗа отчетный периодОтклонениеНачало – норма (3-2)Конец-норма
(4-2)Конец-начало (4-3)АВ234561Оборачиваемость оборотных средств Выручка
(010)/ Ср. величина 2 раздела Актива

3,3

0,69

-2,611.1Период оборота в днях360 дн./ выручка * ср.величина оборотных
средств

11,3

108,48

+7192Ресурсоотдача (капиталоотдача)Выручка (010)/ ср.величина всего
Актива

3,19

0,38

-2,812.1Период оборота в днях360 дн./выручка * ср.величина всего Актива

113

207,9

+94,93Оборачиваемость запасовСебестоимость (020) / ср.величина Запасов
(210)

12,9

1,55

-11,353.1Период оборота в днях360 дн./ себестоимость * ср.величина
Запасов

28

232

+2044Оборачиваемость дебиторской задолженностиВыручка (010) /
ср.величина дебиторской задолженности

5,05

3,2

-1,854.1Период оборота в днях360 дн./ выручка * ср.величина дебиторской
задолженности

69

105

+365Оборачиваемость кредиторской задолженностиСебестоимость (020) /
ср.величина кредиторской задолженности

3,54

0,68

-2,865.1Период оборота в днях360 дн./ Себестоимость * ср.величина
кредиторской задолженности

102

522

+4206Оборачиваемость денежных средствВыручка (010) / ср.величина ДС

33,5

4,1

-29,46.1Период оборота в днях360 дн./выручка * ср.величина ДС

0,9282

9,2975

+8,36937Оборачиваемость ОПФ (фондоотдача)Выручка (010) / ср.величина ОС
(120)

11,63

1,86

-9,777.1Период оборота в днях360 дн./выручка * ср.величина ОС

31

193

162

Вывод: Если оборачиваемость растет, то период оборота в днях уменьшается
и наоборот. Оборачиваемость оборотных средств в отчетном периоде
снизилась на 2,61, а период оборота оборотных средств увеличился на 719
дней. Ресурсоотдача снизилась на 2,81. А период оборота в днях
увеличился на 94,9 дней. Оборачиваемость запасов уменьшилась на 11,35,
это говорит об неэффективности использовании запасов, плохая
интенсификация процессов снабжения, производства и сбыта, а период
оборота запасов увеличился на 204 дней. Оборачиваемость дебиторской
задолженности снижается на 1,85, т.е. снижается платежная дисциплина
покупателей или увеличиваются продажи с отсрочкой платежа, а периода
оборота дебиторской задолженности увеличился на 36 дней. Оборачиваемость
кредиторской задолженности снизилась, период оборота кредиторской
задолженности значительно увеличился на 420 дней. Снижение
оборачиваемости кредиторской задолженности свидетельствует о снижении
платежной дисциплины предприятия в отношениях с поставщиками, бюджетом,
внебюджетными фондами, персоналом предприятия. Оборачиваемость денежных
средств снизилась на 29,40, а период оборота денежных средств вырос на 8
дней. Снижение оборачиваемости денежных средств и краткосрочных вложений
и рост периода оборота в днях указывает на нерациональную организацию
работы предприятия, допускающую замедление использования высоколиквидных
активов, т.е. обслуживание производственно-хозяйственного оборота
предприятия. Оборачиваемость ОПФ снизилась на 9,77, период оборота ОПФ
увеличился на 162 дня.

Анализ кредитоспособности предприятия

Показатели кредитоспособности:

К абсолютной ликвидности > 2

К промежуточного покрытия > 0,5

К текущей ликвидности > 2

К оборачиваемости оборотных средств – в 29 раз

К рентабельности собственного капитала > 25%.

Определим весовое значение (значимость коэффициентов)

Кабс.ликв. * 0,11 + Кпром.покрытия * 0,05 + Ктек.ликв. * 0,42 +
Коборач.обор.средств * 0,21 + Крентаб.собств.капитала * 0,21 = К

Самый значимый – К текущей ликвидности. К промежуточного покрытия не
значим. Если в итоге получится, что – 3? К ? 2,5, то предприятие
считается кредитоспособным.

Предыдущий период 0,01*0,11+0,47*0,05+0,63*042+3,3*0,21+1,48*0,21 =
1,3029

Отчетный период 0,01*0,11+0,12*0,05+0,47*0,42+0,69*0,21+1,05*0,21 =
0,5798

– 3 ? 1,3029 < 2,5 – предприятие на начало периода кредитоспособно.- 3 ? 0,5798 < 2,5 – предприятие на конец периода кредитоспособно.Анализ Формы №2 «Отчет о прибылях и убытках»1) Анализ прибыли от продаж по факторам (по фактической отчетности)Таблица 13Наименование показателейЗа предыдущий период Фактически в ценах предыдущего периодаЗа отчетный периодВыручка (010) 5043442764801Себестоимость от продаж (020)5075160997199Коммерческие расходы---Управленческие расходы---Прибыль (убыток) от продаж-317-1823-23981. Влияние объема продаж (qi)4 276 – 50 434 = - 46 158Снижение объема (qi) продаж в отчетном периоде по сравнению с предыдущим периодом привело к увеличению убытка на 46 158 тыс. руб.2. Влияние цен на прибыль4 801 – 4 276 = + 525Увеличение цен привело к снижению убытка на 525 тыс. руб. при прочих равных условиях.3. Влияние себестоимости7 199 – 6 099 = + 1 100Рост себестоимости отдельных видов продукции привел к увеличению убытка на 1 100 тыс. руб.4. Влияние структурных сдвигов.-2398 - (-317) = -2715-2715 ± (-46158 + 525 - 1100) = - 7948Структурный сдвиг увеличил убыток на 7 948 тыс. руб.2) Анализ прибыли до налогообложения методом сравненияТаблица 14ПоказателиЗа предыдущий периодЗа отчетный периодОтклонениеТыс. руб.%1. Прибыль (убыток) от продаж-317-2398-20817562. Прибыль (убыток) от операционной деятельности746203-543273. Прибыль (убыток) от внереализационной деятельности-445-872-4271964. Прибыль (убыток) до налогообложения-16-3067-305119169Вывод: Анализируя прибыль (убыток) до налогообложения можно сказать, что полученный убыток до налогообложения увеличился во много раз. На это увеличение в отчетном периоде по сравнению с предыдущим периодом повлияло увеличение убытка от продаж на 2 081 тыс. руб., снижение дохода от операционной деятельности на 543 тыс. руб., увеличился убыток от внереализационной деятельности на 427 тыс. руб., внереализационные расходы превышают внереализационные доходы.По анализу чистой прибыли (убытка) можно сказать, что сложившийся убыток в отчетном периоде – 3 067 тыс. руб. присоединили к нераспределенному (убытку) отчетного периода. Налог на прибыль не уплачивается, так как сложился убыток, выплата дивидендов по обыкновенным акциям не производится, фонды социального и производственного развития, фонд материального поощрения не создаются.Анализ Формы № 4 «Отчет о движении денежных средств»1) Анализ движения денежных средств по видам деятельности методом сравненияТаблица 15Наименование показателейЗа предыдущий периодЗа отчетный периодОтклоненияТыс. руб.%1. Остаток денежных средств на начало периода145101-44702. Чистые денежные средства (поток) от текущей деятельности8081025326-55484313. Чистые денежные средства (поток) от инвестиционной деятельности---- 4. Чистые денежные средства (поток) от финансовой деятельности----5. Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов----6. Остаток денежных средств на конец периода101133+321327. Величина влияния изменения курса иностранной валюты по отношению к рублю----Вывод: Остаток денежных средств на конец периода незначительно увеличился на 32 тыс. руб. Чистый денежный поток по текущей деятельности снизился на 55 484 тыс. руб. Из выручки по текущей деятельности направлено на выплату заработной платы, на оплату приобретенных работ и услуг, на расчеты по налогам и отчисления во внебюджетные фонды и на оплату процентов и кредита. Предприятие живет за счет полученных кредитов и займов, хотя по сравнению с предыдущим периодом доля кредитов уменьшилась, но и денежные средства полученные от покупателей то же значительно снизились.2) Анализ структуры чистого денежного потока организации.Таблица 16Наименование показателяУдельный вес в общей величине чистого денежного потока (%)Отклонение, %За предыдущий годЗа отчетный год1. Общая величина чистого денежного потока (чистое уменьшение (увеличение) денежных средств и их эквивалентов)8081025326311.1. Чистые денежные средства (поток) от текущей деятельности8081025326311.2. Чистые денежные средства (поток) от инвестиционной деятельности---1.3. Чистые денежные средства (поток) от финансовой деятельности---Вывод: На заводе чистые денежные потоки только от текущей деятельности, так как инвестиционная деятельность и и финансовая деятельность не проводилась. В предыдущем периоде величина чистого денежного потока от текущей деятельности была выше, т.е. мы наблюдаем спад деятельности завода.3) Анализ движения денежных средств по видам деятельности методом динамической структурыТаблица 17НаименованиеПредыдущий периодотчетный периодотклоненияТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогу1. Поступило всего денежных средств по всем видам деятельности8081010025326100-55484-1.1. Приток по текущей деятельности8081010025326100-55484-1.1.1. Средства, полученные от покупателей, заказчиков6284577,82119483,7-41651+5,9 1.1.2. Прочие доходы69658,611324,5-5833-4,11.2. Кредиты1100013,6300011,8-8000-1,82. Направлено денежных средств по всем видам деятельности8085410025294100-55560-2.1. Отток по текущей деятельности8085410025294100-55560-2.1.1. На оплату приобретенных товаров, работ, услуг, сырья и иных оборотных активов4508555,81441257-30673+1,22.1.2.На оплату труда22342,812004,7-1034+1,92.1.3. На выплату процентов и кредитов1836322,7635625,1-12007+2,42.1.4.На расчеты по налогам и сборам16952,12280,9-1467-1,22.1.5. На расчеты с внебюджетными фондами4740,6680,3-406-0,32.1.6.Прочие расходы1300316303012-9973-4Вывод: На предприятии основной и единственный денежный поток от поступлений по текущей деятельности, в частности от покупателей и заказчиков, в отчетном периоде составил 21 194 тыс. руб., что на 41 651 тыс. руб. меньше, чем в предыдущем периоде. Приток денежных средств от прочих поступлений составил 1 132 тыс. руб., что на 5 833 тыс. руб. меньше по сравнению с предыдущим периодом. Денежные средства направлены на выплату заработной платы, на расчеты по налогам и сборам, расчеты с внебюджетными фондами, прочие расходы (выдача в подотчет, перечисление банку за расчетно-кассовое обслуживание), всего за отчетный период 25 294 тыс. руб. что на 55 560 тыс. руб. меньше по сравнению с предыдущим периодом. Предприятие не развивает финансовую и инвестиционную деятельность.4) Анализ отчета движения денежных средств косвенным методомТаблица 18Наименование статей балансаСумма, тыс. руб.Влияние на денежный поток 1. Текущая деятельность1.1. Амортизация (Ф-5)+138+.2. Запасы +1829-1.3. НДС-493-1.4. Дебиторская задолженность до 1 года-6818-1.5. Дебиторская задолженность более 1 года1.6. Прочие оборотные активы1.7. Кредиторская задолженность-584+1.8. Прочие краткосрочные обязательства Итого по текущей деятельности-64362. Инвестиционная деятельность2.1. Нематериальные активы2.2. Основные средства (Ф-5)-726+2.3. Незавершенное строительство0-2.4. Доходные вложения в материальные ценности2.5. Долгосрочные финансовые вложения-8-2.6. Отложенные налоговые активы2.7. Прочие внеоборотные активыИтого по инвестиционной деятельности+7183. Финансовая деятельность3.1. Краткосрочные финансовые вложения3.2. Уставный капитал3.3. Собственные акции, выкупленные у акционеров3.4. Добавочный капитал3.5. Резервный капитал-3+3.6. Нераспределенная прибыль (убыток)-3049+3.7. Долгосрочные обязательства-2-3.8. Займы и кредиты-2700+3.9. Задолженность перед участниками3.10. Доходы будущих периодов3.11. Резервы предстоящих расходов3.12. Прочие краткосрочные обязательстваИтого по финансовой деятельности+5750Всего по деятельности предприятия+32Соблюдается баланс+ТД + ИД + ФД = ДСк – ДСн;Вывод: По текущей деятельности денежный поток оказался отрицательным. Уменьшился денежный поток за счет увеличения дебиторской задолженности -6 818 тыс. руб., увеличение кредиторской задолженности +584 тыс. руб., увеличение амортизации +132 тыс. руб., увеличение запасов -1 829 тыс. руб. Уменьшение НДС -493 тыс. руб. снизило поток по текущей деятельности. По инвестиционной деятельности положительный поток на это повлияло в сторону увеличения уменьшение основных средства -726 тыс. руб.,. По финансовой же деятельности сложился положительный поток, т. е. была использована нераспределенная прибыль -3 049 тыс. руб., увеличило денежный поток уменьшение долгосрочных обязательств -2 тыс. руб.и уменьшение по займам и кредитам -2 700 тыс. руб. Из анализа видно, что произошел отток денежных средств.Анализ Формы № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу»1) Рассчитать коэффициенты:Коэффициент прибытия = 12/7970 = 0,0015Коэффициент выбытия = 738/8696 = 0,08Коэффициент амортизации на начало периода = 4893/8696 = 0,56Коэффициент амортизации на конец периода = 5031/7970 = 0,63Коэффициент годности на начало периода = 1- 0,56 = 0,44Коэффициент годности на конец периода = 1 – 0,63 = 0,372) Анализ основных средств и амортизации основных средств методом динамической структурыТаблица 19Наименование показателейНа начало отчетного периодаА конец отчетного периодаОтклоненияТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогу1. Всего основных средств86961007970100-726-1.1. Здания383144383148,1-+4,11.2. Сооружения и передаточные устройства17221722,2-+0,21.3. Машины и оборудования337938,9275234,5-621-4,41.4. Транспортные средства8279,57289,1-99-0,41.5. Другие виды основных средств4875,64876,1-+0,52. Амортизация основных средств – всего48931005031100+138-2.1. Зданий и сооружений241149,3229045,5-121-3,82.2. Машин, оборудования, транспортных средств237248,5258651,4+214+2,92.3. Другие1102,21553,1+45+0,9Вывод: Большой удельный вес в общей величине основных средств занимают здания44% на начало отчетного периода и 48,1% на конец отчетного периода.Вторые по величине удельного веса в общей величине основных средств это машины и оборудование 34,5% в отчетном периоде. Удельный вес транспортных средств в общей величине основных средств составляет 6,1%, удельный вес сооружений и передаточных устройств 2,2%. Удельный вес суммы амортизации машин, оборудования и транспортных средств в общей величине амортизации основных средств составляет 51,4%, остальную часть составляет амортизация зданий и сооружений 45,5%, в свою очередь по другим основным средствам удельный вес амортизации составил 3,1%.3) Анализ состава и структуры дебиторской и кредиторской задолженности методом динамической структурыТаблица 20Наименование показателейНа начало отчетного периодаНа конец отчетного периодаотклоненияТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогуТыс. руб.в % к итогу1. Дебиторская задолженность:в том числе краткосрочная – всего:73841001601100-5783-1.2. Расчеты с покупателями и заказчиками419356,8109968,6-3094+11,81.3. Авансы выданные------1.4. Прочая318643,250231,4-268411,82. Кредиторская задолженность: в том числе краткосрочная – всего:1603010014991100-1039-2.1. Расчеты с поставщиками и подрядчиками759347,3946763,2+1874+15,92.2. Расчеты с персоналом по заработной плате1100,7770,5-33-0,22.3. Расчеты по налогам и сборам17651114079,4-358-1,62.4. Займы и кредиты504331,3301320-2000-11,32.5. Векселя собственные------2.6. Прочая15629,710406,9-522-2,8Вывод: Большую часть удельного веса в структуре дебиторской задолженности составляют расчеты с покупателями и заказчиками 68,6%, удельный вес прочей дебиторской задолженности в общей величине составляет 31,4%. Общая величина дебиторской задолженности снизилась на конец отчетного периода на -5 783 тыс. руб. Общая величина кредиторской задолженности снизилась на конец отчетного периода на 1 039 тыс. руб., так как деятельность предприятия финансируется за счет заемных средств. Немалый удельный вес в структуре кредиторской задолженности занимают расчеты с поставщиками и подрядчиками 63,2%, затем кредиты и займы и составляют 20%, удельный вес в общей величине кредиторской задолженности по расчетам с персоналом по заработной плате и расчеты с бюджетом составляет 9,9%, прочей задолженности 6,9%.4) Анализ расчетов оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности методом сравненияТаблица 21Наименование показателейЗа предыдущий периодЗа отчетный периодОтклоненияТыс. руб.%1. Выручка504344801-456339,522. Себестоимость507517199-4355214,183. Средняя величина ДЗ69705010-196071,884. Средняя величина КЗ779012282+4492157,665. Оборачиваемость ДЗ7,240,96-6,2813,266. Оборачиваемость КЗ6,510,59-5,929,067. Период оборота в днях ДЗ0,000100,00015+0,000051508. Период оборота в днях КЗ0,000090,00040+0,0003145,29. Однодневная выручка140,0913,34-126,759,5210. Однодневная ДЗ193,6313,92-179,717,1911. Однодневная КЗ21,6434,12+12,48157,67Вывод: По дебиторской задолженности период оборота в днях увеличился, а оборачиваемость дебиторской задолженности снизилась на 6,28. Оборачиваемость кредиторской задолженности на конец отчетного периода снизилась на 5,92, а период оборота в днях увеличился.Однодневная выручка отчетного периода * дни ускорения = сколько дополнительно получено выручки.13,92 * 0,57 дня = 7,9344 тыс. руб. выручки дополучено за счет ускорения оборачиваемости дебиторской задолженности.Анализ неплатежеспособных предприятий по методике оценки (утраты платежеспособности) удовлетворительной и неудовлетворительной структуры баланса (по фактическому балансу)1) Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) =picscalex1000100090000033201000003001c000000000005000000090200000000050 00000020101000000050000000102ffffff00050000002e0118000000050000000b02000 00000050000000c022004c00a1200000026060f001a00ffffffff000010000000c0fffff fb6ffffff800a0000d60300000b00000026060f000c004d617468547970650000e000080 00000fa0200001000000000000000040000002d010000050000001402000240000500000 013020002680a1c000000fb0280fe0000000000009001010000cc0402001054696d65732 04e657720526f6d616e00b7c5c677c0c5c67720c0c97700003000040000002d010100090 00000320a8a032a0703000000c4c1cf650a000000320a8a035f0106000000f0e0e7e4e5e b08000000320a7001e70802000000e2e00c000000320a700150010a000000f0e0e7e4e5e bc0eaf2e81c000000fb0280fe0000000000009001000000020002001053796d626f6c007 740000000920b0a76b7c5c677c0c5c67720c0c97700003000040000002d0102000400000 0f001010008000000320a8a03d605010000002de01c000000fb0280fe000000000000900 1000000000402001054696d6573204e657720526f6d616e00b7c5c677c0c5c67720c0c97 700003000040000002d01010004000000f001020008000000320a8a036f000100000035e 008000000320a70015a000100000032e00a00000026060f000a00ffffffff01000000000 01c000000fb021000070000000000bc02000000cc0102022253797374656d000000000a0 021008a010000000002000000f4f31200b9c1c677040000002d01020004000000f001010 0030000000000 = picscalex810100090000030201000003001c00000000000500000009020000000005000 000020101000000050000000102ffffff00050000002e0118000000050000000b0200000 000050000000c02e00360081200000026060f001a00ffffffff000010000000c0ffffffb 8ffffff20080000980300000b00000026060f000c004d617468547970650000c00008000 000fa0200001000000000000000040000002d01000005000000140200024000050000001 3020002fe031c000000fb0280fe0000000000009001000000cc0402001054696d6573204 e657720526f6d616e00b7c5c677c0c5c67720c0c97700003000040000002d01010008000 000320a6002b60602000000353308000000320a60025c06010000002c3308000000320a6 002a2050100000030330a000000320a8c0330000500000031343939300009000000320a6 e01b10004000000373936311c000000fb0280fe000000000000900100000002000200105 3796d626f6c007740000000a8070a2fb7c5c677c0c5c67720c0c97700003000040000002 d01020004000000f001010008000000320a60027004010000003d390a00000026060f000 a00ffffffff0100000000001c000000fb021000070000000000bc02000000cc010202225 3797374656d000000000a0021008a010000000001000000f8f31200b9c1c677040000002 d01010004000000f0010200030000000000< 22) Коэффициент обеспеченности собственными источниками = picscalex94010009000003f400000003001c00000000000500000009020000000005000 000020101000000050000000102ffffff00050000002e0118000000050000000b0200000 000050000000c022004c00a1200000026060f001a00ffffffff000010000000c0ffffffb 6ffffff800a0000d60300000b00000026060f000c004d617468547970650000e00008000 000fa0200001000000000000000040000002d01000005000000140200024000050000001 3020002680a1c000000fb0280fe0000000000009001010000cc0402001054696d6573204 e657720526f6d616e00b7c5c677c0c5c67720c0c97700003000040000002d01010008000 000320a8a03e70802000000e2e00c000000320a8a0350010a000000f0e0e7e4e5ebc0eaf 2e809000000320a7001bd0303000000d1ced1651c000000fb0280fe00000000000090010 00000000402001054696d6573204e657720526f6d616e00b7c5c677c0c5c67720c0c9770 0003000040000002d01020004000000f001010008000000320a8a035a000100000032ce0 a00000026060f000a00ffffffff0100000000001c000000fb021000070000000000bc020 00000cc0102022253797374656d000000000a0021008a01000000000100000094f31200b 9c1c677040000002d01010004000000f0010200030000000000 =picscalex1000100090000031101000003001c000000000005000000090200000000050 00000020101000000050000000102ffffff00050000002e0118000000050000000b02000 00000050000000c02e003c0091200000026060f001a00ffffffff000010000000c0fffff fb8ffffff80090000980300000b00000026060f000c004d617468547970650000c000080 00000fa0200001000000000000000040000002d010000050000001402000240000500000 01302000282041c000000fb0280fe0000000000009001000000cc0402001054696d65732 04e657720526f6d616e00b7c5c677c0c5c67720c0c97700003000040000002d010100080 00000320a60020c0802000000383808000000320a6002b807010000002c3808000000320 a6002fe0601000000303809000000320a8c03e400040000003739363009000000320a6e0 1740104000000373034321c000000fb0280fe00000000000090010000000200020010537 96d626f6c007740000000c0070a2cb7c5c677c0c5c67720c0c97700003000040000002d0 1020004000000f001010008000000320a60022c06010000002d3008000000320a6002f40 4010000003d3008000000320a6e015a00010000002d300a00000026060f000a00fffffff f0100000000001c000000fb021000070000000000bc02000000cc0102022253797374656 d000000000a0021008a010000000001000000f8f31200b9c1c677040000002d010100040 00000f0010200030000000000> 0,1

Вывод: На предприятии в текущем году в принципе достаточно оборотных
средств для покрытия краткосрочных обязательств, но они находятся в
обороте. Структура баланса удовлетворительна.

3) Коэффициент утраты платежеспособ. =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picscalex880100090000039a02000004001c0000000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< 2Вывод: В течении двух месяцев данному предприятию грозит утрата платежеспособности.4) Коэффициент восстановления платежеспособности за 6 месяцев =picscalex100010009000003a201000004001c0000000000050000000902000000000500 0000020101000000050000000102ffffff00050000002e0118000000050000000b020000 0000050000000c02a005401e1200000026060f001a00ffffffff000010000000c0ffffff b5ffffff001e0000550500000b00000026060f000c004d617468547970650000c0000800 0000fa0200000800000000000000040000002d0100000500000014020102fc0905000000 130201027a0b08000000fa0200001000000000000000040000002d010100050000001402 c0034000050000001302c003e51d1c000000fb0280fe0000000000009001000000000402 001054696d6573204e657720526f6d616e00b7c5c677c0c5c67720c0c977000030000400 00002d01020008000000320a4b05b80e01000000327908000000320a6102d51c02000000 292908000000320a6102e31701000000282908000000320a61023f130100000029290800 0000320a6102070f01000000282908000000320a6102ad0b01000000282908000000320a 8c03ec0902000000313208000000320a71015e0a01000000363208000000320a61021c08 01000000293208000000320a61022a030100000028321c000000fb0280fe000000000000 9001010000cc0402001054696d6573204e657720526f6d616e00b7c5c677c0c5c67720c0 c97700003000040000002d01030004000000f00102000a000000320a61026d1806000000 ede0f7e0ebee09000000320a61021f1503000000caf2ebe00a000000320a6102910f0500 0000eaeeede5f6ee09000000320a6102430c03000000caf2ebe50a000000320a6102b403 06000000ede0f7e0ebee09000000320a6102660003000000caf2ebe01c000000fb0280fe 0000000000009001000000020002001053796d626f6c0077400000008f090a9eb7c5c677 c0c5c67720c0c97700003000040000002d01020004000000f001030008000000320a6102 ff13010000002df208000000320a6102dc08010000002bf20a00000026060f000a00ffff ffff0100000000001c000000fb021000070000000000bc02000000cc0102022253797374 656d000000000a0021008a010000000003000000f4f31200b9c1c677040000002d010300 04000000f0010200030000000000 = picscalex1000100090000039a02000004001c0000000000050000000902000000000500 0000020101000000050000000102ffffff00050000002e0118000000050000000b020000 0000050000000c02c005402e1200000026060f001a00ffffffff000010000000c0ffffff a6ffffff002e0000660500000b00000026060f000c004d617468547970650000c0000800 0000fa0200000800000000000000040000002d0100000500000014021202600005000000 130212021e040500000014021202a405050000001302120222070500000014021202ee07 0500000013021202ac0b05000000140212022c0d0500000013021202ea1008000000fa02 00001000000000000000040000002d010100050000001402e0034000050000001302e003 8e11050000001402e0033e13050000001302e003a420050000001402e003542205000000 1302e003f6291c000000fb0280fe0000000000009001000000cc0402001054696d657320 4e657720526f6d616e00b7c5c677c0c5c67720c0c97700003000040000002d0102000800 0000320a4004902c02000000313608000000320a4004542c010000002c3608000000320a 40049a2b01000000303608000000320a6c05cb2501000000323608000000320a4e036429 01000000293608000000320a4e03c22801000000313608000000320a4e03862801000000 2c3608000000320a4e03cc2701000000303608000000320a4e0370260100000028360800 0000320a4e03882302000000343208000000320a4e032223010000002c3208000000320a 4e03682201000000303208000000320a6c05971901000000323208000000320a4e031220 01000000293208000000320a4e039e1e02000000373308000000320a4e033e1e01000000 2c3308000000320a4e03841d01000000303308000000320a4e03ae1a0200000035330800 0000320a4e03541a010000002c3308000000320a4e039a1901000000303308000000320a 4e03161901000000283308000000320a4e035c1801000000353308000000320a4e030218 010000002c3308000000320a4e03481701000000303308000000320a4e036c1402000000 373308000000320a4e030c14010000002c3308000000320a4e0352130100000030330800 0000320a6c058d0801000000323308000000320a7202fc100100000029330a000000320a 9e031c0d050000003138323734000a000000320a80011f0d050000003133343235000a00 0000320a9e03de070500000031343939300009000000320a80015f080400000037393631 08000000320a72025e0701000000283908000000320a9e03940502000000313208000000 320a800106060100000036320a000000320a9e035000050000003138323734000a000000 320a80015300050000003133343235001c000000fb0280fe000000000000900100000002 0002001053796d626f6c007740000000c4070a63b7c5c677c0c5c67720c0c97700003000 040000002d01030004000000f001020008000000320a4004682a010000003d3308000000 320a4e03fa26010000002d3308000000320a4e035025010000002b3308000000320a4004 1621010000003d3308000000320a4e036a1c010000002d3308000000320a4e0328160100 00002b3308000000320a40040012010000003d3308000000320a7202060c010000002d33 08000000320a72027804010000002b330a00000026060f000a00ffffffff010000000000 1c000000fb021000070000000000bc02000000cc0102022253797374656d000000000a00 21008a010000000002000000f8f31200b9c1c677040000002d01020004000000f0010300 030000000000< 2Вывод: Восстановление платежеспособности предприятия в течение шести месяцев невозможно.ВыводПредприятие финансово неустойчиво, т.к. заемные средства, т.е. краткосрочные обязательства превышают собственные средства, т.е. реальный собственный капитал предприятия. Сделав расчет и проанализировав оборотные активы видно, что предприятие относительно не платежеспособно и баланс неликвиден. По соотношению дебиторской и кредиторской задолженности видно, что оборачиваемость кредиторской задолженности больше, чем оборачиваемость дебиторской задолженности. Это говорит о том, что предприятие живет за счет заемных средств, не своевременно и в не полном размере рассчитывается с кредиторами.Из расчета чистых активов и сравнения их с уставным капиталом, а так же анализа чистых оборотных активов делаем вывод, что у данного предприятия сложилась неплатежеспособность, оборотные активы не покрывают краткосрочные обязательства, предприятие работает за счет привлеченных средств.Рассчитав «золотое правило экономики» видно, что темп роста прибыли меньше темпа роста выручки и темпа роста себестоимости, тогда как темп роста выручки меньше темпа роста валюты баланса, темп роста выручки меньше темпа роста себестоимости.Анализируя бухгалтерский баланс методом структурной динамики мы видим, что валюта баланса в отчетном году уменьшилась по сравнению с предыдущим годом на 11 6 338 тыс. руб. Внеоборотные активы уменьшились на 874 тыс. руб. Оборотные активы уменьшились и составляют 71% активов. Большую часть оборотных активов составляют запасы 66,32%, дебиторская задолженность 20,12%, НДС по приобретенным материальным ценностям 11,89%, денежные средства 1,65% и расходы будущих периодов 0,13%. Большую часть пассива составляют краткосрочные обязательства 133,60%. Большую часть краткосрочных обязательств занимает кредиторская задолженность 106,86%, что опять же говорит о нехорошем состоянии предприятия. Кредиты и займы занимают 26,74%. Кредиторская задолженность по сравнению с предыдущим годом уменьшилась на 584 тыс. рублей. Собственный капитал изменился в отчетном периоде за счет убытка, он уменьшился на 3 052 тыс. рублей или на 29,56%. В отчетном году предприятие отработало с убытком 5 245 тыс. рублей. Таким образом, предприятие должно обратить внимание на ценовую политику. На данном предприятии в текущем году произошел отток денежных средств.При рассмотрении обеспеченности предприятия запасами собственными источниками мы видим, что на начало периода предприятие было финансово не устойчиво, а на конец периода его состояние еще ухудшилось.Проанализировав рентабельность предприятия мы увидели, что за отчетный период происходит снижение рентабельности по всем пунктам, т. е. можно сказать, что эффективность использования всех активов снижается.Анализируя прибыль до налогообложения мы видим, что в предыдущем периоде была прибыль, а в отчетном году убыток. На это повлияло снижение прибыли от продаж в отчетном году по сравнению с предыдущим, получение убытка от внереализационной деятельности, т.е. расходы превышают доходы.Проведя анализ формы №4 «Отчет о движении денежных средств» - видно, что основной денежный поток от поступлений от текущей деятельности, от покупателей и заказчиков. Инвестиционная и финансовая деятельность не развиты. Денежные средства направлены на выплату заработной платы, на расчеты по налогам и сборам, во внебюджетные фонды и прочие расходы.Итак, из всего вышесказанного можно сделать вывод, что предприятие находится в предкризисном состоянии, утратило платежеспособность. Данному предприятию нужно кардинально пересмотреть все свои возможности чтобы улучшить финансовое состояние, повысить финансовую устойчивость, кредитоспособность, конкурентоспособность, рентабельность.

Нашли опечатку? Выделите и нажмите CTRL+Enter

Похожие документы
Обсуждение
    Заказать реферат
    UkrReferat.com. Всі права захищені. 2000-2019